تحليل النفط الخام

حقق سعر نفط خام wti انتعاشًا متقلبًا خلال جلسة التداول الآسيوية، حيث ارتفع بحوالي 4 دولارات للبرميل ليتداول قرب مستوى 89.00 دولار. تأتي هذه الحركة السعرية ردًا مباشرًا على إعلان القوات العسكرية الأمريكية عن فرض حصار شامل على مضيق هرمز. من خلال تكثيف السيطرة البحرية على أحد أهم شرايين الطاقة في العالم، قدمت الولايات المتحدة عامل خطر كبير على جانب العرض من جديد. يأتي هذا التصعيد في نقطة دبلوماسية حساسة، حيث تثير الموقف البحري العدواني تساؤلات جدية حول جدوى جولة جديدة مقترحة من المفاوضات مع طهران. قبل هذا الارتداد، انخفضت العلامة الأمريكية بنسبة تقريبًا 8٪ خلال نافذة زمنية تبلغ 48 ساعة، لتصل إلى أدنى مستوياتها خلال ثلاثة أسابيع عند 84.86 دولارًا مع انتشار شائعات حول محادثات سلام غير رسمية تسعى في البداية إلى تهدئة التوترات. بينما أكد الرئيس ترامب في النهاية أن المفاوضات قد تستأنف خلال الـ 48 ساعة القادمة، يظل السوق متشككًا، يزن "فرصة السلام" الدبلوماسية مقابل "الحرب" الناجمة عن فرض حصار بحري فعلي. هذه الديناميكية "الدافعة-الجاذبة" بين التصعيد العسكري والأمل الدبلوماسي هي حاليًا المحرك الرئيسي للتقلب البالغ 4 دولارات خلال اليوم، مما يحافظ على نفط wti محاصرًا في صراع عالي المخاطر. من الناحية الفنية، يحتفظ الهيكل العام لنفط wti الأمريكي باتجاه هبوطي واضح على الرغم من الارتداد الأخير، حيث تنحصر حركة الأسعار بشكل كبير ضمن قناة أفقية واسعة. ظهرت منطقة الدعم عند 84.50 دولار كأرضية حرجة، حيث استوعبت بنجاح محاولات الهبوط المتعددة ومنعت انهيارًا فنيًا كاملاً حتى الآن. ومع ذلك، تشير مؤشرات الزخم على الرسم البياني الرباعي الساعات إلى أن مسار أقل مقاومة لا يزال مائجًا نحو الجانب السلبي. يظل مؤشر القوة النسبية (rsi)، على الرغم من التعافي من مناطق البيع الزائدة بشكل كبير، دون تحرك فوق منتصف القيمة 50، مما يشير إلى أن الارتفاع الأخير هو أكثر تصحيحي "ارتداد قطة ميتة" منه عكس اتجاه حقيقي. بالمثل، يستمر تقاطع المتوسط المتحرك للتقارب والتباعد (macd) في عرض هيستوغرام سلبي متوسع، مما يشير إلى أن الزخم السلبي لا يزال مترسخًا بقوة في الإطار الزمني المتوسط. حتى يتمكن هذه المؤشرات من استعادة المناطق المحايدة إلى الإيجابية، من المرجح أن تُعتبر أي حركات صعودية من قبل التجار المؤسسيين فرصًا للتلاشي عن الارتفاع بدلاً من بداية ساق صاعدة جديدة. ستتميز الجلسات القادمة بقدرة السوق على إما الدفاع عن دعم 84.46 دولار أو تحدي حواجز المقاومة العلوية. سيكون إغلاق يومي حاسم أسفل 84.46 دولار حدثًا فنيًا كارثيًا للثيران، مؤكدًا تصحيحًا أعمق من أوائل مارس وفتح الأبواب نحو المستوى النفسي 80.00 دولار. وبعد ذلك، يظهر المستوى المنخفض في 10 مارس بالقرب من 76.00 دولار كهدف نهائي للانخفاض في سيناريو تصفية شامل. على الجانب الآخر، لكي تستعيد الثيران السيطرة، يجب عليها التصدي أولاً لأعلى مستوى أسبوعي عند 98.10 دولار. تجاوز هذا العقب سيضع ذروة 5 و 7 أبريل بالقرب من 106.50 دولار مرة أخرى في اللعب، مع الهدف النهائي يكون ذروة 9 مارس عند 113.28 دولار. نظرًا للوضع الجيوسياسي الحالي، تصبح المستويات الفنية أكثر خضوعًا للعناوين الرئيسية من الخليج الفارسي. السوق في جو من "الانتظار والرؤية"، حيث ستحدد مدى استقرار نفط wti في نطاقه الحالي أو انخفاضه نحو أدنى مستويات ربع سنوية جديدة. حتى الآن، تبقى الممر 84.50 إلى 89.00 دولار الممر الرئيسي للإقتناع الاتجاهي.

حصار هرمز: ارتفاع قوي لسعر wti إلى 89.00 دولار مع "ستار حديدي بحري" يصطدم بالمهلة الدبلوماسية لترامب لمدة يومين تم دفع النظام العالمي للطاقة إلى حالة من "التقلب الحركي" هذا الأربعاء، 15 أبريل 2026، حيث قامت عقود ويست تكساس الوسيط (wti) بعكس اتجاهها بشكل عنيف بمقدار 4.00 دولار داخل اليوم لاستعادة مستوى 89.00 دولار. هذا التقلب الهائل في سعر العقود يأتي بعد تصحيح مروع استمر 48 ساعة حيث انخفضت أسعار النفط بنسبة تقارب 8% لتصل إلى أدنى مستوياتها خلال ثلاثة أسابيع عند 84.86 دولار. الدافع وراء عودة الثورة المفاجئة بقوة هو تصعيد "مساري" عالي المخاطر: بينما قامت القوات المسلحة الأمريكية رسميًا بتنفيذ حصار بحري كامل لـ مضيق هرمز يوم الثلاثاء - مما أدى بفعالية إلى عرقلة 20% من إمدادات الطاقة اليومية للعالم - أكد الرئيس دونالد ترامب في الوقت نفسه تقديم زيتونة دبلوماسية، مؤكدًا أن المفاوضات مع طهران قد تعود خلال الـ 48 ساعة القادمة. هذه الاستراتيجية "من الحصار إلى المفاوضات" تركت المكاتب المؤسسية في حالة من الشلل، حيث يقوم السوق بموازنة الواقع الميكانيكي لقبضة الإمداد العالمية مقابل الأمل المضاربي في "صفقة كبرى ترامبية" في إسلام آباد. من الناحية الأساسية، حول "حصار هرمز" wti إلى "قطعة نقدية جيوسياسية" بحتة. تم تغذية الانخفاض المبكر يوم الثلاثاء بشائعات حول اتصالات غير رسمية، ومع ذلك، فإن تشديد "ستار حديدي" البحري أعاد تأسيس علاوة المخاطر بشكل صارم. يضطر المتداولون الآن إلى التنقل في "مضغة التضخم والركود"؛ حيث غياب البراميل الإيرانية والخليجية هو صدمة إمدادات "عصر حجري" تهدد بدفع الأسعار نحو الأرقام الثلاثية مرة أخرى، حتى وإن كانت "النافذة الدبلوماسية لمدة يومين" تمنع الدببة تمامًا من الاستسلام بالكامل لمستوى 84.50 دولار. مع centcom نشط في الممر المائي الاستراتيجي والبيت الأبيض يحتفظ بـ "نظام الاعتراض" على أي سفينة تدفع رسومًا إيرانية، فإن التوجه الفني يعيد ضبطه بسرعة ليأخذ في الاعتبار "فراغ الإمداد" الذي قد يستمر حتى دورة مايو. هيكل الاتجاه الفني: "مستوى القرار" 84.50 دولار و"قلعة الإمداد" 98.10 دولار تم تأمين هندسة wti h4 حاليًا في "توزيع أفقي واسع"، محليًا بين أدنى مستوياتها خلال ثلاثة أسابيع وذروات التقلب الأخيرة.

• خط 84.46 دولار: "الأرضية الحديدية" الحاسمة للهيكل الحالي هي منطقة الدعم 84.46–84.50 دولار. لقد استوعبت هذه المنطقة بنجاح التراجع الأخير بنسبة 8%؛ ومع ذلك، تظل المؤشرات مرتفعة بشكل كبير نحو الجانب السلبي. يحاول مؤشر القوة النسبية (rsi) التعافي من مستويات البيع الزائدة ولكنه لا يزال محاصرًا أسفل العلامة النيوترال 50، مما يشير إلى أن الدببة لا تزال تمتلك "الأرضية العالية الهيكلية".
• تباين الزخم وmacd: يقوم تباين التقاطع المتوسط المتحرك (macd) حاليًا بطباعة هستوغرام سلبي متوسع، مما يعكس ضعف الزخم الأساسي على الرغم من ارتداد الجلسة الآسيوية. هذا يشير إلى أن استعادة 4.00 دولار هي "تقلب مدفوع بالمشاعر" بدلاً من عكس اتجاه أساسي، على الأقل حتى يتم استعادة حاجز النفسي 90.00 دولار على أساس إغلاق يومي.
• حاجز 98.10 دولار: على الجانب العلوي، يواجه الثيران عقبة كبيرة من المقاومة. أول عقبة كبيرة هي أعلى مستوى أسبوعي عند 98.10 دولار. بعد ذلك، تقع قلعة الإمداد بالقرب من 106.28 دولار (ذروات 6-7 أبريل) وقمة مارس بقيمة 113.16 دولار تمثل الأهداف النهائية لاندلاع "علاوة الحرب".

التداول الاستراتيجي: نقاط القرار ونبض "الدبلوماسية لمدة يومين" يتطلب التنقل في "حصار هرمز" التركيز على قبول السعر المؤكد أعلى مستوى 90.50 دولار أو دخول تكتيكي عند الدعم 84.50 دولار. [table] [tr] نوع الإشارة مشغل الدخول الهدف الأساسي (tp) وقف الحماية (sl) منطق التكتيك [/tr] [tr] استمرارية ثورية [td]إغلاق h4 > 90.50 دولار[/td] 98.10 / 106.28 دولار 86.50 دولار [td]لعبة الزخم على تنفيذ الحصار البحري.[/td] [/tr] [tr] انهيار دببي [td]إغلاق يومي

من السهل جدًا أن تكسر أسعار عقود الخام #CL خط الوسط MA200 على الرسم البياني H4 مع تأكيد أسفله. بصريًا، يبدو زيجزاغ جنوبي "abc" بنطاق سعري من 117.59 إلى 86.99 مكتملاً تمامًا وكافيًا للموجة التصحيحية الثانية. والأهم من ذلك، عند القاع المحلي، لدينا شمعة دب "هامر" ذات ظل سفلي طويل، والتي بالفعل تم تحديدها بواسطة الكسر السفلي. لكن من الضروري لاستئناف اتجاه الصعود للأصول أن تعود أسعارها مرة أخرى فوق خط الوسط MA200. وإلا، كلما زاد وقت وجودها أسفل هذا الخط، زادت فرص استمرار هبوط أسعار عقود النفط. بالمناسبة، لاحظت الآن فقط وجود تباين ثوري محلي بين أسعار الأصول والهيستوغرام في مؤشر MACD، وهو عامل إضافي آخر لصالح استعادة نموها. بشكل عام، تم تحديد النقاط المرجعية، الآن نتابع تطور عقود الخام ونستخلص الاستنتاجات المناسبة.

#CL / النفط / OILUSD. مرحبًا. لم تتحرك أسعار النفط أمس، ولا زلنا في مكان واحد، لذا لا يزال الأمر غامضًا، هل هناك ت consolidação محلية قبل استمرار الانخفاض، أم أن الثيران تحاول الدخول في المعركة. من الناحية التقنية، في الوقت الحالي على الإطار الزمني للساعة، لا تظهر المؤشرات شيئًا محددًا على الإطلاق: المتوسطات المتحركة تتشابك، والمؤشرات القاعية تكاد تكون عند الصفر، وخط بولينجر يتشكل أفقيًا ويضيق بشدة. لذا سيكون الخروج كإطلاق نار، ولكن لن أحاول تخمين الاتجاه بعد. من بين "ما أتمناه"، أنظر نحو الشمال، الهدف التقريبي 98.00-99.00، حيث يمر الآن مقاومة الاتجاه. ومع ذلك، سأبقى هناك وأراقب تطور الوضع بأي حال. على الإطار الزمني لمدة 4 ساعات، تستمر المؤشرات في النظر نحو الجنوب، ولكن لم يتم تنشيط إشارة بيع جديدة هنا. المؤشرات القاعية توقفت عن دعم الميل الدببي، لكنها لم تُلغ بعد. وهناك احتمالية لتفريغ السوق. وفي الوقت نفسه، يبدو هنا احتمالية بناء قاع مزدوج، لذا قد نرى ارتفاعًا في المدى المتوسط، الهدف التقريبي 114.00-115.00.

#cl / النفط / oilusd. بالنسبة للنفط، الأمور بسيطة بالنسبة لي، نتحرك نحو الأسفل، نحو تحديث أقرب الحد الأدنى عند مستوى 84.26، وبعد تحقيق استقرار فوق هذا المستوى، سأبدأ في الشراء، وحتى يحدث ذلك، أوصي بالبيع في النفط، لأن خط الأنابيب "دروجبا" لم يتم فتحه بعد، والمضيق نفسه مغلق أيضًا، ولا أزال لا أتوقع انخفاض أسعار النفط بشكل كبير، حيث لا يوجد أي أسباب لهبوط أسعار النفط، مع العلم بالخسائر التي تتكبدها الشركات أثناء نقل هذا النفط عبر المضيق. حاليًا، أرى تشكيل مثلث صغير على الرسم البياني، وأتوقع خروج السعر منه نحو منطقة 84.26، وبعد تحقيق استقرار فوق هذا المستوى، سأتوقع ارتفاع السعر نحو مستوى المقاومة 150.00 وما فوق. يظل السوق في حالة انتظار، ربما الشائعات حول عدم حدوث عملية برية هي مجرد شائعات، ومن الممكن تمامًا أن يقوم ترامب بتنفيذ هذه العملية، مما سيؤدي إلى زيادة أسعار النفط. بشكل عام، سنرى.

التهدئة الدبلوماسية: انخفاض سعر النفط الخام الخام الأمريكي إلى 88.00 دولار مع تثبيت محادثات السلام في باكستان سوق الطاقة انخفضت عقود النفط الخام الأمريكي الغربي (wti) بشكل كبير عن ذروتها خلال فترة الحرب، لتنخفض إلى نطاق 88.00–88.20 دولار خلال جلسة الخميس الأوروبية الباكرة. يعود هذا الانخفاض التكتيكي أساسًا إلى ارتفاع "التفاؤل الدبلوماسي" حيث تنتقل الأسواق العالمية من المواجهة النشطة نحو تهدئة منظمة. أشار الرئيس دونالد ترامب إلى أن الصراع الأمريكي الإسرائيلي مع إيران "قريب من الانتهاء"، وهو شعور أكده تأكيد البيت الأبيض على قرب المفاوضات الشخصية في إسلام آباد، باكستان. مع انتهاء وقف إطلاق النار الحالي لمدة أسبوعين في 22 أبريل، يقوم التجار بتسعير تمديد الهدنة بشكل عنيف، مما يؤدي بفعالية إلى تآكل "العلاوة الجيوسياسية" التي دفعت الأسعار نحو عتبة الثلاثة أرقام. المتغير الهرموز: الوكالة الدولية للطاقة تحذر من تآكل التوريد التاريخي: على الرغم من بريق الأمل الدبلوماسي، يظل تماسك الهيكل العالمي لسوق الطاقة في أخطر حالاته في التاريخ الحديث.

• أكبر اضطراب في التاريخ: الوكالة الدولية للطاقة (iea)، في تقريره لشهر أبريل، صنفت رسميًا الحصار الذي حدث في عام 2026 كأكبر اضطراب في إمدادات النفط في التاريخ، متجاوزة حتى أزمة الطاقة في السبعينيات. لاحظت الوكالة أن الإمدادات العالمية تراجعت بأكثر من 10 ملايين برميل يوميًا في مارس، مما أدى إلى تآكل المخزونات العالمية بما يقرب من 85 مليون برميل.
• مفارقة العبور: بينما تبقى القنوات الدبلوماسية مفتوحة، يظل الواقع الفعلي لمضيق هرمز عقبة ضغط هائل. أكدت الوكالة الدولية للطاقة أن استئناف تدفقات من خلال هذا الممر المائي الاستراتيجي هو "أهم متغير واحد" لاستقرار الاقتصاد العالمي. حاليًا، تبقى حركة المرور بعيدة عن مستويات ما قبل الحرب، وبينما تستمر الموانئ غير الإيرانية في التشغيل، فإن نقص القدرة على العبور الكامل يجبر على تراكم هائل للتخزين العائم في الشرق الأوسط.

هندسة الاتجاه الفني: الانحياز الهابط ومستوى الدعم 82.00 دولار من منظور هيكلي، خضعت حركة أسعار النفط الخام الأمريكي الغربي لانتقال عنيف من اتجاه صاعد بارابولي إلى نظام هابط ثابت على المدى القصير.

• حواجز الدعم النفسية والمتوسطة المتحركة: الزوج يتداول الآن بشكل حاسم أدنى مستوى 90.00 دولار، الذي انتقل من كونه مستوى دعم إلى سقف مقاومة قوي. خلال الست جلسات الأخيرة، خسر النفط الخام الأمريكي الغربي أكثر من 15% من قيمته، ملغيًا الهيكل الصاعد السابق "قناة الصعود".
• مؤشرات الزخم: يظل مؤشر القوة النسبية (rsi) مكبوتًا تحت خط الوسط 50، مما يشير إلى استمرار الزخم البيعي في السيطرة. يُؤكد ذلك بواسطة مؤشر macd (تقاطع المتوسط المتحرك)، حيث يظل الهستوغرام مثبتًا في المنطقة السلبية، معززًا المسار الحالي نحو الهبوط.

مستويات الدعم الاستراتيجية وممرات التقلب: يتنقل النفط الخام الأمريكي الغربي حاليًا خلال فترة من الهدوء النسبي، كما يُظهر ذلك مؤشر ovx (تقلب النفط)، الذي انخفض من ذروته عند 120 نقطة إلى حوالي 75 نقطة. ومع ذلك، يظل مسار أقل مقاومة مائلًا نحو الجانب السلبي:

1. الدعم الفوري (82.00 دولار): يمثل هذا المستوى الخط الدفاعي الحرج للثيران. يتزامن مع المتوسط المتحرك لفترة 50 وانعكاس فيبوناتشي بنسبة 61.8% للارتفاع الأخير. من المرجح أن يُثير اختراق هذه المنطقة 82.00 دولار بحجم كبير استسلامًا كاملاً نحو خط الاتجاه الهيكلي 70.00 دولار.
2. حواجز المقاومة (92.00–100.00 دولار): على الجانب العلوي، يعمل منطقة 92.00 دولار كحاجز محايد على المدى القريب. فقط اختراق مستمر فوق مستوى 100.00 دولار سيعيد الانحياز الصاعد الأوسع ويوحي بأن السوق تقوم بإعادة تسعير لفشل في مفاوضات إسلام آباد.

مع اقتراب موعد 22 أبريل، يتواجد تجار النفط في وضع "انتظار ورؤية". بينما تعتبر "التهدئة الدبلوماسية" السيدة حاليًا، فإن الأزمة الأساسية في التوريد - التي تتميز بنقص يومي يبلغ 20 مليون برميل - تضمن أن أي انهيار في المحادثات قد يشعل انخفاضًا فوريًا نحو 120.00 دولار.

سعر نفط خام غرب تكساس الوسيط، المعيار الأساسي لتسعير الطاقة في الولايات المتحدة، يواجه صعوبة في الحفاظ على الزخم الذي حققه في جلساته السابقة بالتعافي المتواضع، متراجعًا بالقرب من مستوى 88.00 دولار خلال نافذة التداول الآسيوية يوم الخميس. بعد الارتداد من مستويات أقل من 85.00 دولار، أدنى مستوى له خلال ثلاثة أسابيع، يظل السلعة تحت ضغط مستمر، مسجلة يومها الثالث على التوالي من الأداء الباهت بانخفاض يومي طفيف بنسبة 0.40٪. هذا المشهد السلبي يعزى أساسًا إلى موجة متزايدة من التفاؤل الدبلوماسي الصادر عن واشنطن. أعلن الرئيس دونالد ترامب علنًا إيمانه بأن الصراع السيني الطويل مع إيران قد يكون على وشك الوصول إلى استنتاج نهائي، وهو شعور أكده مسؤولو البيت الأبيض الذين أعربوا عن زيادة الثقة في اتفاق سلام هيكلي. تقارير تشير إلى أن جولة ثانية عالية المخاطر من المفاوضات قد تتحقق خلال أيام قد دعمت بشكل إضافي سردية التهدئة. في الأسواق الطاقوية الحساسة للغاية، يعمل مجرد احتمال تحقيق اختراق دبلوماسي كمذيب قوي لـ "عوامل الخطر الجيوسياسية"، مما يجر سعر النفط للأسفل بينما يبدأ المتداولون في تسعير إمكانية تطبيع الإنتاج والعبور إقليميًا. ومع ذلك، يظل الطريق نحو سلام قابل للتحقق مليئًا بنقاط احتكاك كبيرة تمنع انهيارًا كاملاً في أسعار النفط. فقد قدمت طهران متغيرًا إقليميًا معقدًا إلى المفاوضات، مطالبة بوقف تام للعمليات العسكرية الإسرائيلية في لبنان كشرط أساسي غير قابل للتفاوض لمواصلة الحوار مع الولايات المتحدة. يواجه هذا المطلب موقفًا حازمًا من رئيس الوزراء الإسرائيلي بنيامين نتنياهو، الذي أوضح مؤخرًا أنه لم يتم اتخاذ أي التزامات بوقف إطلاق النار، بل وجه الجيش الإسرائيلي بترسيخ وتوسيع المناطق الأمنية القائمة. هذا التورط الإقليمي يضمن استمرار تهديد الصراع الأوسع نطاقًا للمشاركين في السوق. في الوقت نفسه، تظل الواقعية الفعلية على الأرض متقلبة؛ فالاستقرار ضمن مضيق هرمز ما زال يعمل كدافع أساسي أساسي للنفط الخام. طالما بقي هذا الممر البحري الحيوي محتملًا لنقطة توتر، يُنظر إلى سلسلة التوريد العالمية على أنها هشة، مما يؤسس بشكل فعال "أرضية" عالية لسعر نفط خام غرب تكساس على الرغم من العناوين الضعيفة الصادرة عن البيت الأبيض. يتفاقم العقبة اللوجستية بفعل تنفيذ الحصار البحري الشامل المستهدف لموانئ إيران، إجراء تم فرضه بعد المحادثات غير المُحسمة في إسلام آباد السبت الماضي. ارتفعت الرهانات بشكل كبير يوم الأربعاء عندما حذر قائد القيادة العسكرية المشتركة في إيران من أن طهران تمتلك القدرة على وقف جميع التجارة التجارية داخل منطقة الخليج إذا استمر الحصار الأمريكي. هذا الخطاب المتبادل للتصعيد يخلق ديناميكية "المواجهة" التي تجعل بيع السوق بشكل قصير مقترحًا خطيرًا بشكل متزايد. بالنسبة للمتداولين المؤسسيين، تهديد الإغلاق البحري الكامل - الذي سيعطل فورًا نسبة كبيرة من استهلاك النفط اليومي العالمي - يعمل كعامل ردع ضخم ضد وضع رهانات دببة عدوانية. وبناءً على ذلك، يجد نفط خام غرب تكساس نفسه محاصرًا في توازن عالٍ من التوتر: بينما تميل الخطابات الدبلوماسية نحو السلام، فإن الواقع العسكري للحصارات والتهديدات الإقليمية يضمن أن "عامل الخوف" من جانب العرض يظل متأصلًا بقوة. حتى يرى السوق إجراءات قابلة للتحقق بشأن رفع الحصار أو إعادة فتح المضيق، من المتوقع أن تظل الاضطرابات مرتفعة، مع مستوى 85.00 دولار يعتبر خطًا نفسيًا في الرمال للمرحلة التصحيحية الحالية.

منتدى التداول الخاص بالنفط، #cl الرسم البياني الرباعي الساعات. السعر يتواجد عند المتوسط المتحرك الأسفل، في اتجاه صاعد. يتم تحميل الكثير من الفتحات والحجوم عند الضربة 90، وأتوقع أن يجد السعر دعمًا بالقرب من مستوى 90 دولار للبرميل تقريبًا. مع احتمالية للانخفاض أدناه. في الأسبوع القادم، أتوقع استمرار التداول فوق مستوى 90 أو ارتفاع. الكثير سيعتمد على الوضع في الشرق الأوسط. أشعر بالشك بشدة بأن السلام سيحل بين إيران وإسرائيل. على الرغم من أن اليهود والأمريكان قد يتفقون مؤقتًا ويتفاهمون. في هذه الحالة، قد يتحول مستوى 900 دولار للبرميل إلى مقاومة. ولكن هذه قصة أخرى تمامًا. حتى الآن، يحتفظ السعر بمستوى الدعم. اليهود يفكرون في كيفية مواصلة الحرب، وهناك حصار في المضيق، وبالتالي ستستمر الأسعار في الارتفاع. خيارات من موقع cme. يتم تحميلها بشكل جيد عند الضربة 90

#cl / النفط / oilusd. Wti. توقفت أسعار النفط مؤخرًا عن تحقيق الارتفاعات النابضة بالحياة أو الانخفاضات المماثلة، واستقرت التداولات إلى حد ما نتيجة لمحاولات التوصل إلى اتفاق بين الولايات المتحدة وإيران، ومع ذلك، لا تزال المخاطر الجيوسياسية قائمة، لذا نحن ما زلنا في انتظار رحلات جيدة هنا. في الوقت الحالي، السعر محصور في نطاق 86-100 دولار - وهذا هو الممر الزمني المتوسط الذي سنستمر على الأرجح في التحرك فيه في المستقبل القريب، على الأقل حتى ظهور محركات إضافية على شكل أي أخبار، التي شهدت الحركات القوية الأخيرة بناءً عليها، وخلال هذا الوقت، من المرجح أن نستمر في التداول ببطء مع سيطرة الميل الشمالي.

#cl / النفط / oilusd. مرحبًا. بدأت أسعار النفط بالتحرك ببطء نحو الشمال يوم أمس، والتوجه الصاعد لا يزال قويًا حتى الآن. على الرغم من ذلك، يجب الانتظار لتحقيق بعض الشروط قبل فتح مراكز قصيرة هنا. على الرسم البياني للساعة، تظل المؤشرات تشير إلى المزيد من الصعود، ولكن الزوج وصل الآن لاختبار الشريط المتحرك المتوسط من الأعلى. وهنا سيظهر التوجه المستقبلي المحتمل اعتمادًا على اختراقه أو ارتداده، وهذا سيحدد التوجه القريب. أميل أكثر نحو سيناريو الارتداد والصعود، بحوالي 97.00، ولكن من الأفضل الانتظار لنتيجة الاختبار قبل فتح مراكز شراء جديدة على أي حال. على الرسم البياني لمدة 4 ساعات، تظل المؤشرات تشير إلى الجنوب، ووصل الزوج هنا لاختبار الشريط المتحرك المتوسط وهنا، من الأسفل هذه المرة. لذا، سيظهر التوجه المستقبلي هنا أيضًا اعتمادًا على اختراقه أو ارتداده. أحد المؤشرات الفرعية هنا انتقل إلى المنطقة العليا، مما يشير إلى احتمالية اختراق وصعود، ولكن هذا ليس مؤكدًا، لذا سأنتظر نتيجة الاختبار في كل الأحوال.

يقوم نفط خام wti حاليًا بتقليص مكاسبه الأخيرة، متداولًا بالقرب من مستوى 89.60 دولار مع محاولة السوق لمصالحة موجة دبلوماسية متفائلة "ترامبية" مع الواقع اللوجستي القاسي لممر الطاقة العالمي المعلق. بينما شهد المعيار استعادة قوية في الجلسة السابقة، يعكس الانسحاب الحالي نهج "انتظر وانظر" حيث يتطلع المتداولون نحو المفاوضات ذات الرهانات العالية المقررة لهذا العطلة. السائق الرئيسي لهذا التحرك السعري الهبوطي هو سلسلة من التأكيدات الجريئة من الرئيس الأمريكي دونالد ترامب، الذي ادعى أن طهران مستعدة للتخلي عن طموحاتها النووية وحتى تقديم "نفط مجاني" مقابل وقف إطلاق نار دائم. بينما تظل هذه الادعاءات غير مؤكدة من قبل المسؤولين الإيرانيين وتُعتبر بدرجة من الشك من قبل المحللين المؤسسيين، فقد استنزفت بشكل فعال بعض من السعر الإضافي للمخاطر الجيوسياسية الفورية، حيث يبقى احتمال تحقيق اختراق دبلوماسي قبل انتهاء وقت انتهاء وقف إطلاق النار في الأسبوع المقبل احتمالًا حيًا. تعقيد المشهد الإقليمي تم تعقيده بشكل أكبر بفعل تنفيذ وقف إطلاق نار لمدة 10 أيام بين إسرائيل ولبنان، الذي تم التوسط فيه بعد مناقشات مباشرة بين الرئيس ترامب والرئيس اللبناني جوزيف عون، ورئيس الوزراء الإسرائيلي بنيامين نتنياهو. على الرغم من أن هذا الهدنة كان من المفترض أن تدخل حيز التنفيذ في الساعة 5 مساءً بتوقيت شرق الولايات المتحدة يوم الخميس لتوفير "مساحة للتنفس" لتخفيف التصعيد الإقليمي الأوسع، إلا أن فعاليتها العملية تحت المراقبة بالفعل. ظهرت تقارير عن قصف متقطع واستمرار الاحتكاك العسكري في جنوب لبنان، مع تحذير السلطات المحلية السكان من العودة المبكرة إلى مناطق النزاع. تعتبر هذه الهشاشة في الجبهة الشمالية تذكيرًا صارخًا لأسواق الطاقة بأنه حتى عندما يتم الإعلان عن تقدم دبلوماسي، فإن خطر التصعيد السريع لا يزال تهديدًا مستمرًا لاستقرار المنطقة وبالتالي أسعار النفط العالمية. على الرغم من الخطاب التفاؤلي من واشنطن، يظل العقبة الهيكلية في الخليج الفارسي مرساة أساسية سائدة. مضيق هرمز تحت حصار مزدوج من قبل القوات الأمريكية والإيرانية، حالة أدت إلى شلل عبور حوالي 20% من نفط العالم عبر البحر. تشير التحليلات من ing إلى أن هذا الإغلاق قد أعاق تقديريًا 13 مليون برميل من إمدادات النفط يوميًا، حجم كارثي يفوق بكثير أي تخزين محلي على المدى القريب. هذا الندرة الفعلية هي ما يمنع نفط wti من الانزلاق بشكل أعمق؛ بينما قد تميل العناوين نحو السلام، فإن واقع "قوة الظروف" وإعلانات القوارب المهجورة تضمن أن عامل الخوف من الجانب العرضي للإمدادات متأصل بقوة. ونتيجة لذلك، تبقى السوق محاصرة في توازن عالي التوتر بالقرب من مستوى 90.00 دولار، حيث سيحدد الخطوة التالية للتحرك السعري ما إذا كان يمكن لقمة الأسبوع التي توسطت فيها باكستان أن تنتج جدول زمني قابل للتحقق لإعادة فتح أكثر نقطة ضيقة للطاقة حول العالم. حتى يتم رفع الحصار، من المحتمل أن يجد أي زخم هابط أرضًا صلبًا عند منطقة الدعم عند مستوى 87.00 دولار.

الحصار الهرمزي" مقابل الهدنة لمدة 10 أيام: تثبيت سعر النفط الخام الخامسي الغربي عند 89.00 دولار مع اختبار "الاحتكاك الحركي" في الشرق الأوسط لاختبار محور السلام في إسلام أباد تتواجد المشهد الطاقي العالمي في حالة من "التوتر الهيكلي" عالي الرهانات هذا الجمعة، 17 أبريل 2026، حيث تتذبذب عقود الخام الخامسي الغربي (wti) حول 89.00 دولار. يتم حاليًا ضغط السوق بين قوتين جيوسياسيتيتين متضاربتين: تفاؤل بوقف إطلاق نار جديد تم التوسط فيه بين إسرائيل ولبنان لمدة 10 أيام وواقعية باردة لـ حصار بحري بقيادة الولايات المتحدة في مضيق هرمز. بينما أعلن الرئيس الأمريكي دونالد ترامب أن إسرائيل ولبنان دخلا رسميًا في هدنة اعتبارًا من منتصف الليل بالتوقيت المحلي، أفاد الجيش اللبناني بالفعل عن "انتهاكات حركية" متعددة، بما في ذلك قصف متقطع في القرى الجنوبية. هذا "الاحتكاك" المستمر في بلاد الشام، جنبًا إلى جنب مع حملة "الضغط القصوى" من البنتاغون ضد طهران، يمنع بشكل فعال تصفية إجمالية لـ "العلاوة الحربية"، مما يحافظ على أسعار النفط مثبتة بالقرب من الحاجز النفسي عند 90 دولار. "محور إسلام أباد" يظل المتغير الأساسي للأسبوع القادم. بعد الجمود لمدة 21 ساعة بين نائب الرئيس jd فانس والمسؤولين الإيرانيين في نهاية الأسبوع الماضي، أشار الرئيس ترامب إلى أن جولة ثانية من المفاوضات على مستوى عال قد تكون "محتملة" خلال عطلة نهاية الأسبوع. ومع ذلك، فإن عدم تحديد تاريخ رسمي وتنفيذ "ستارة حديدية بحرية" بالكامل — مما يكلف إيران حوالي 400 مليون دولار يوميًا من الإيرادات المفقودة — يشير إلى أن النافذة لـ "وقف إطلاق نار دائم" تضيق. بينما يحذر بعض الزعماء العرب والأوروبيين من أن اتفاقًا شاملاً قد يستغرق حتى ستة أشهر، يقوم سوق الطاقة بتسعير "قبضة الخنق" التي يمكن أن تتحول إلى عجز دائم إذا مر تاريخ انتهاء الهدنة في 22 أبريل دون تحقيق اختراق دبلوماسي. هيكل الاتجاه الفني: الحجر الأساسي عند 84.50 دولار والحاجز عند 98.10 دولار قد انتقلت هندسة الخام الخامسي الغربي يوميًا من "انخفاض نشط" إلى مرحلة "تجمع محايدة إلى صاعدة"، محلية بين مراسيم الفيبوناتشي الحرجة.

• الحجر الأساسي عند 84.50 دولار: بعد تراجع بنسبة 8% في وقت سابق من الأسبوع، ظهرت منطقة 84.50–84.86 دولار كـ "حجر أساسي" حاسم. تمثل هذه المستوى "منطقة القيمة" لعام 2026 حيث تحولت عمليات شراء القاعات الاستثمارية بشكل ثابت إلى محايدة لمحاولات الدببة. طالما تظل الإغلاقات اليومية فوق هذا المستوى، يظل التوجه الصاعد الأوسع حفظًا تقنيًا.
• المقاومة العلوية "هرمز": على الجانب العلوي، يواجه الثيران تحديًا كبيرًا. تم تثبيت المقاومة الأولية عند المتوسط 93.50 دولار، تليها أعلى مستوى أسبوعي عند 98.10 دولار. من المرجح أن يشير اختراق مدعوم بالحجم فوق 98.00 دولار إلى أن السوق قد قدم تمامًا "حصارًا دائمًا" للمضيق، مما يفتح الباب أمام هجوم رأسي على طبقة الستراتوسفير عند 106.00 دولار.
• إعادة شحن الزخم: تم إعادة تعيين مؤشر القوة النسبية (rsi-14) نحو العلامة 50 المحايدة. تشير هذه "إعادة تعيين الزخم" إلى أن السوق حاليًا "متوازنة" ولكن "ملتفة"، ممتلكة تقنيًا كافية من "الأكسجين" لدعم توسيع كبير في التقلبات في أي اتجاه اعتمادًا على نتيجة المحادثات في عطلة نهاية الأسبوع.

التداول الاستراتيجي: نقاط القرار ونبض "هدنة منتصف الليل" يتطلب التنقل في "حصار الهرمز" التركيز على قبول السعر المؤكد أعلى 91.20 دولار كمحور داخلي أو دخول تكتيكي عند الدعم عند 84.50 دولار. [table] [tr] نوع الإشارة مشغل الدخول الهدف الأساسي (tp) وقف الحماية (sl) المنطق التكتيكي [/tr] [tr] استمرارية صاعدة [td]إغلاق h4 > 90.50 دولار[/td] 93.50 / 98.10 دولار 87.00 دولار [td]لعبة الزخم على انتهاكات وقف إطلاق النار اللبناني واستمرارية الحصار.[/td] [/tr] [tr] تصحيح تصريفي [td]إغلاق يومي

الملفات المرفقة

• 

مؤشر #cl / النفط / oilusd تحليل فني للزوج في الرسم البياني لمدة 15 دقيقة يوم السبت. هنا السعر عند مستوى 84.33، ربما قد عمل على تصحيح الإطار الزمني الصغير ويبدأ من هناك في التصحيح لأعلى. السعر يستعد لاختبار المنطقة الزرقاء الكبيرة. السعر قد يعمل على اختبار المنطقة الزرقاء بالكامل. في الأعلى، هناك مستوى مرجعي للسعر - مستوى مقاومة ma - مستوى القمة المزدوجة عند 95.78.

#cl / النفط / oilusd. مرحبًا. انتهت النفط الأسبوع الماضي بشمعة دب مرة أخرى، حيث يستمر الأساس في السيطرة على الذهب الأسود. ونظرًا لأنه من الصعب التنبؤ بهذا، فيجب النظر فقط إلى الجانب التقني. على الرسم البياني للساعة، تظل المؤشرات تشير إلى المزيد من الحركة باتجاه الجنوب، ولكن هنا كان هناك إغلاق أسفل الحزام السفلي لقناة بولينجر، ثم انخفاض محلي آخر، لذا يجب الآن الارتفاع قليلاً واستعادة الطرق التي تكونت. ولكن سيكون الارتفاع هنا على شكل انتعاش، ومن السابق لأوانه الحديث عن عكس الاتجاه. على الرسم البياني لمدة 4 ساعات، تستمر المؤشرات أيضًا في الاشارة إلى الجنوب، ولكن هنا رسمت المؤشرات السفلية تباينات الثيران مع إشارة إلى عكس الاتجاه. لذا، من المتوقع في النطاق المحلي حركة طفيفة في اتجاه الشمال، الهدف التقريبي 9250، وسيظهر هناك ما إذا كانت الثيران قادرة على الاستفادة من الوضع ودفع الزوج لأعلى. ولكن هذه كلها توقعات، يمكن أن يحدث الكثير من التغييرات خلال عطلة نهاية الأسبوع.

#cl / النفط / oilusd. Wti. في يوم الجمعة، تمكنت أسعار النفط من كسر دعم قرب مستوى 86 دولار للبرميل بزخم قوي وهوى 6 دولارات إضافية نحو الأسفل دون أن يلاحظ ذلك تقريبًا، مما بالطبع لم يكن ضمن خطط الثيران لهذه الأداة. تمكنا بالطبع من تعويض جزء من الخسائر وأغلقنا الأسبوع قرب 83 دولارًا، ولكن من الصعب جدًا التنبؤ بسلوك السعر في المستقبل. هذه الأداة غير مستقرة للغاية وعرضة للتقلبات في الوضع الجيوسياسي الحالي، حيث يمكننا أن نرى أننا انخفضنا بزخم بالإضافة إلى فجوة، ويمكننا أيضًا تعويض ذلك عند فتح السوق غدًا، خاصة بعد الأخبار التي تفيد بأن إيران تعتزم حظر مضيق هرمز حتى رفع حظر الولايات المتحدة عنه، وهو أمر مستبعد تقريبًا، لذلك سيكون من الصعب على الأطراف التوصل إلى اتفاق هنا. يمكن توقع افتتاح السوق يوم الاثنين بفجوة شمالية، وبشكل عام يجب متابعة جميع الحركات هنا بعناية بناءً على الأخبار.