تحليل الذهب

معدن الذهب

كان الارتفاع "الانفجاري" في أسعار الذهب (والمعادن الأخرى) أمس مفاجئًا بالنسبة لي. لم يكن الارتفاع نفسه مفاجئًا بقدر شدته. لذلك، لم تثبت النسخة الموجية السابقة لي حول تطور القطري في إطار الموجة 5 ضمن تشكيلة صاعدة على الإطار الزمني H4 نفسها. ونتيجة لذلك، نجد أنفسنا في حالة متناقضة، حيث لا يمكن تحديد التشكيلة الصاعدة المحلية الحالية سواء كانت موجة صاعدة أو قطرية. وإذا كان الأمر كذلك، فإن الحديث عن تشكيل الموجة 5 كموجة نهائية ضمن تشكيلة صاعدة أكبر لا يمكن أن يكون مقبولًا. وبالتالي، لا تزال النموذج الموجي الأخير، الذي بدأ نموه من مستوى 3886، ينتمي لازمة تصحيحية رابعة ضمن الإطار الزمني اليومي الأكبر. بناءً على هذه الاعتبارات، يمكن أن تكون إما موجة زيجزاغ مزدوجة "wxy" أو موجة مستوية "abc" كموجة تصحيحية رابعة. بالنسبة لكلتا التشكيلتين الموجيتين المذكورتين، لا يزال تطور أسعار الذهب الحالي يظل مهمًا. على سبيل المثال، يكون زيجزاغ الزوج الأول («w») أو الموجة الأولى («a») زيجزاغًا فرديًا "abc" مع مثلث أفقي كموجة وسطى ونطاق سعري بين 4381 و 3886. بالنسبة للزوج الثاني من زيجزاغ مزدوج («x») أو الموجة الثانية («b»)، يظل زيجزاغ مزدوج ضخم "wxy" الذي لا يزال قيد التشكيل هو المرشح. في هذا الزيجزاغ المزدوج، يكون المثلث الأفقي "x" هو "مثلث" متمدد بنطاق سعري بين 4030 و 3965. ابتداءً من مستوى 3965، يتشكل الزيجزاغ الثاني الممتد "y"، الذي، وفقًا للمؤشرات الغير مباشرة، يقترب من مرحلة تكوينه النهائية. سيكون التأكيد الأول على ذلك هو انخفاض أسعار المعدن تحت منطقة المقاومة السابقة التي تم اختراقها سابقًا بشكل ملحوظ بين 4144 و 4154، والتأكيد النهائي سيكون بكسر مستوى السوينغ 4097 +-.

مرحبًا للمتداولين،

الذهب xau/usd (h1) يتداول فوق مستوى افتتاح اليوم عند 4191.00 وفوق مستوى الدعم اليومي عند 4169.00. المؤشرات الرئيسية تشير إلى الاتجاه الشمالي والسعر يتداول فوق خط الاتجاه ma72، حيث يحدث تخفيف الضغط عند الحجم.

ارتفاع السعر فوق مستوى 4205.00 سيسمح للسعر بالارتفاع نحو مستوى 4225.00 أو حتى أعلى نحو مستوى 4245.00.
أما في حالة انخفاض السعر دون مستوى 4205.00، فإن الزوج سيتجه جنوبًا نحو مستوى 4179.00 وربما حتى أدنى نحو 4169.00.
الزوج يتداول فوق مستوى الدعم الشهري عند 4068.09 (السابق 3722.79)، وفوق مستوى الدعم الأسبوعي عند 3987.00 وفوق مستوى الدعم اليومي، مما يشير إلى توجه شمالي في الزوج.

نقطة التفرع عند مستوى 4205.00. المقاومة عند 4225.00، والدعم الأول عند 4191.00.

продолжается الحركة الصاعدة على gold بالطبع. تم الوصول إلى أهداف قريبة في منطقة 4160 بالأمس، ولكن لم يتوقف الأمر عند هذا الحد، حيث نتداول الآن فوق 4200. يمكن القول إن هناك ضغطًا في اتجاه الشمال. وهذا ليس بالأمر المستغرب على الإطلاق، لأن الذهب لا يزال الملاذ الرئيسي. والعالم لم يصبح أكثر هدوءًا في أي منطقة، حيث أعلنت فنزويلا عن التحركات العسكرية. ومن ناحية أخرى، يبدو أن هناك اتفاقًا بشأن الإغلاق، وبالتالي قد يحدث انخفاض مؤقت. بشكل عام، لا أعتبر الشراء من هذه الأسعار. ولكن إذا لم يتمكن السعر من الثبات فوق 4211، فإنني لا أستبعد البيع على الأقل ضمن إطار الانخفاض.

من الواضح أن هناك حركة صاعدة قوية على gold. واليوم تم تحديث الذروات مرة أخرى. على الرغم من أنه يجب أن ألاحظ فورًا أنه ليس لدي أهداف قريبة واضحة من أي جانب. ولا يوجد شيء مفاجئ في هذا الارتفاع، لأن الذهب لا يزال يحظى بطلب كونه الأصل الأساسي للملاذ الآمن. فالعالم لم يصبح أكثر هدوءًا. ومن ناحية أخرى، بدأت الأمور تتغير، حيث ظهرت مبادرة قصيرة جيدة على الإطار الزمني ساعة واحدة. ولكن بالطبع أود رؤية تصحيح أكبر، خاصة أنه لم يعد هناك شاتداون. بشكل عام، يجب مراقبة إغلاق اليوم، ولكنني لا أستبعد البيع من 4220.

**مرحبًا للجميع!** اليوم، أظهر لنا الذهب جانبه الصعب. بدا واضحًا أنه يمل من الارتفاع. وبالفعل - انتهى أعظم إغلاق في تاريخ الولايات المتحدة بنجاح، حان الوقت للراحة والشرف. بدأ الذهب في الانخفاض خلال الجلسة الأوروبية في تمام الساعة 14:30، حيث انخفض مرتين عبر القنوات المائلة (مميزة باللون الأزرق على الرسم البياني لإطار زمني m5) مع اختراق حدودها السفلية (شيء ما بين الأعلام والحركة المحددة، ولكن بالمعنى المعاكس)، مع انخفاض يزيد كل مرة بأكثر من 6000 نقطة. انتهى الانخفاض فقط في تمام الساعة 20:40 خلال منتصف جلسة الولايات المتحدة. لقد نجح المتداولون اليوميون الذين يعرفون أنه إذا كان كل قمة فراكتالية على الإطارات الزمنية للدقيقة أقل من السابق، فمن المؤكد أنه بعد الثالث يمكنهم بثقة الدخول في عمليات البيع، ولم يخطئوا، وإذا لم يحققوا أرباحًا كبيرة، فلقد كسبوا بالتأكيد بشكل جيد. أما من لم يتمكن من الحصول على حصة من كعكة الذهب الاحتفالية بمناسبة نهاية الإغلاق، فحظًا سعيدًا في المرة القادمة!

منتدى الذهب (xau/usd) يخضع حاليًا لتجميع تكتيكي ضروري، ولكن الإشارة الاستراتيجية العامة تظل إيجابية بشكل قاطع. شهدت الانخفاض السريع من أعلى مستوى حديث عقبة صلبة قرب 4246 دولارًا، حيث دفع بنجاح السعر لاختبار الدعم الفوري عند 4147.00 دولار. يجب عدم النظر إلى هذه المرحلة الهادئة على أنها عكس اتجاه هيكلي. ومن الأهمية بمكان أن تؤكد ملاحظات السوق أن قوة الشراء ليست ضعيفة، مما يوحي بأن الأسبوع الحالي قد ينتهي على مسار صاعد. هذا الموقف المتفائل مرتبط بتقاطع قوي من الرياح الاقتصادية الكبرى، ومن بينها تسارع تيسير السياسة النقدية الأمريكية والطلب المستمر على الذهب من قبل المؤسسات. الهدف الأساسي للمتداولين الآن هو استخدام هذه المرحلة التجميعية لتحديد نقاط الدخول الأمثل، استفادة من احتمالية عالية بأن الاتجاه الهيكلي الأساسي سيستمر في دفع الأسعار نحو مستويات جديدة قياسية.

من الناحية الفنية، تعتمد الهيكل الصاعد الوسيط على الدفاع عن مناطق الدعم الحرجة. شهد الارتفاع الأخير اختراقًا ناجحًا للنمط الصاعد للذهب، لكنه واجه مقاومة قوية من الأعلى قرب 4245-4246 دولارًا، مما بدأ فيه الانتعاش الحالي. يجب على المشترين الآن إقامة قاعٍ أعلى للحفاظ على الاتجاه الصاعد، مركزين بشكل كبير على مستوى 4147.00 دولار. هذا الدعم الفوري الذي يتزامن تقريبًا مع الخط الرقبي الفني السابق، أمر بالغ الأهمية. إذا انعكست الأسعار وانخفضت دون هذا الدعم الأولي عند 4147.00 دولار، فإن سلامة الهيكل الهيكلي للاتجاه الصاعد على المدى القصير تتعرض للخطر، وستستهدف السوق الدور الحاسم التالي. ومن الأهمية بمكان أن مستوى 4037.00 دولار، الذي يتزامن مع عتبة الهيكلية 4044 دولار، يعتبر الخط الأساسي للدفاع عن هيكل الاتجاه الصاعد الوسيط بأكمله. سيشير انهيار مستمر تحت هذا المستوى إلى تحول أعمق في الرؤية العامة، مما يوحي بتصحيح أعمق نحو مستوى 4000 دولار نفسي.

تؤكد المؤشرات الفنية أن التوقف الحالي هو تبريد ضروري، وليس عكس اتجاه. يتمركز مؤشر القوة النسبية (rsi) لمدة 14 يومًا بشكل مريح في المنطقة المحايدة بحوالي 47.938. يؤكد هذا القراءة المنخفضة أن السوق ليست مُفرطة في الشراء، مما يوفر قدرة فنية كافية للساق الصاعدة التالية دون تهديد فوري بالإرهاق. بينما يعكس قراءة تقاطع المتوسط المتحرك للانحراف السلبي (macd) قيمة -0.700 زخمًا هابطًا على المدى القصير، يُفسر هذا على أنه استيعاب صحي للعرض. علاوة على ذلك، يظهر توجيه المؤسسات، كما يتبعه تقرير التزام التجار (cot)، تعرض صافي الطويل المُدار بأعلى مستوى لمدة خمسة أشهر، ومع ذلك لا يزال بعيدًا عن التطرف. يؤكد هذا وجود ثقة المؤسسات جنبًا إلى جنب مع ممر كبير لتوسيع رأس المال المستقبلي، مما يخفف من خطر تحول معارض فوري بسبب الازدحام.

أهم محرك أساسي يدفع الذهب هو تطور السياسة النقدية الأمريكية. دخل الاحتياطي الفيدرالي بوضوح دورة تيسير، مميزة بتخفيضات أسعار الفائدة الأخيرة التي خفضت نطاق الهدف لسعر الفائدة الاتحادي (ffr) إلى 3.75%–4.00%. بعد بيانات ضعيفة للوظائف الخاصة وإشارات أخرى عن تبريد سوق العمل، تتسارع توقعات السوق لاتخاذ مزيد من الإجراءات، حيث يُسند الاحتمال الآن لتخفيض أسعار عام 2025 في ديسمبر بأكثر من 90%. هذا التحول في السياسة أمر حيوي لأن تقييم الذهب مرتبط عكسيًا بالفائدة الحقيقية (التي تعدل للتضخم). مع تخفيض الاحتياطي الفيدرالي للفائدة، تنخفض العوائد الحقيقية، مما يجعل الأصول غير الرابحة مثل الذهب أكثر جاذبية بشكل كبير مقارنة بالأدوات الرابحة، ويعمل كمغناطيس قوي لتدفقات رأس المال.

بالإضافة إلى السياسة النقدية، الطلب الهيكلي على الذهب داعم للغاية. تقوم البنوك المركزية العالمية بالحصول على الذهب بشكل عدواني كجزء أساسي من تنويع الاحتياطيات، بحثًا عن بدائل للأصول المقومة بالدولار. حافظ هذا الشراء القطاعي على وتيرة استثنائية، حيث بلغ متوسطه السنوي حوالي 1037 طن سنويًا لثلاث سنوات متتالية حتى عام 2024 - أطول فترة شراء مؤسسي مستدامة في التاريخ الحديث. تقف التراكمات حتى الآن هذا العام بقوة فوق المتوسط السنوي قبل عام 2022، مما يؤسس "أرضية طلب" دائمة وغير حساسة للأسعار تحد من الإمكانيات الهابطة. وبالإضافة إلى ذلك، تشير البيانات الاقتصادية الأمريكية المتطلعة، مثل الانخفاض المتسارع في مؤشر الاقتصاد الرائد (lei)، إلى استمرار التباطؤ والعقبات النظامية، مما يعزز الدور الحاسم للذهب كحافز ملاذ آمن ضد عدم اليقين المستقبلي.

للمشاركة التجارية الدقيقة، يجب أن تتوازن الاستراتيجية بين الهيكل الإيجابي الساحق والمخاطر القصيرة الأجل. أكبر تهديد فوري هو ارتداد تكتيكي في مؤشر الدولار الأمريكي (dxy)، الذي يختبر حاليًا مستوى الدعم الفيبوناتشي 50%. سيضع ارتداد dxy ضغطًا عكسيًا فوريًا على الذهب. ومع ذلك، نظرًا لتأكيد تحليل السوق بأن قوة الشراء ليست ضعيفة، فإن النهج الاستراتيجي هو إعطاء الأولوية لشراء الانخفاض بالقرب من الدعم التكتيكي عند 4147.00 دولار، مستهدفًا تشكيل قاعٍ أعلى مؤكد. التوقع العام هو أن يتمكن السعر بنجاح من تأمين التصحيح والعودة نحو الجانب الإيجابي. المفتاح القابل للتنفيذ لبدء الساق الصاعدة الرئيسية التالية هو إغلاق يومي نظيف فوق الأعلى السابق عند 4246 دولار. إذا انخفض الذهب دون 4147.00 دولار، يجب على المتداولين توقع أن يكون الهدف التالي هو 4037.00 دولار قبل أن تحاول السوق العثور على قاعدة. إدارة المخاطر بعناية، بما في ذلك وضع توقفات وقائية أسفل مستوى 4037.00 دولار، أمر أساسي نظرًا لارتفاع الاضطراب اليومي المتوسط لمدة 14 يومًا (atr) إلى 21.9129.

**مرحبًا للجميع. على الإطار الزمني اليومي، يتم تداول سعر الذهب عند مستوى 4161.12 في اتجاه شمالي. كما نرى، يشير مؤشر ma14 إلى اتجاه هبوطي، بينما يشير مؤشر ma36 إلى الاتجاه الشمالي. قد تصل الأسعار لهذا الزوج في اتجاه شمالي إلى مستوى 4175.00 أو 4185.00، أو حتى 4195.05. بالإضافة إلى أن السعر قد يتجه جنوبًا نحو مستوى 4150.10 أو 4140.55، أو حتى 4130.00. أتمنى للجميع تداولًا ناجحًا وصفقات مربحة.**

ما يحدث مع xauusd مثير للاهتمام للغاية، حيث كانت هناك محاولات للانخفاض حتى أمس وحتى تراجعت دون 4160، ولكن لم تستقر هناك. اليوم، يبدو أن الذهب مطلوبًا من جديد في آسيا، وهذا ليس مستغربًا على الإطلاق، لأن المعدن الثمين لا يزال الملاذ الرئيسي، على الرغم من عدم تحديث الذروة المحلية حتى الآن. على أي حال، يجب التنويه إلى أن الاتجاه الصاعد لا يزال الأساسي بالنسبة لنا. بالنسبة لي، لا يوجد أهداف قريبة واضحة من أي جانب. بصفة عامة، لا أعتبر الشراء من هذه الأسعار على الإطلاق. وأعتقد أنه يجب أن يكون هناك انخفاض كبير. لذلك، إذا ارتفعنا مرة أخرى فوق 4220، سأحاول البيع هناك، ولكن فقط مع وضع وقف الخسارة.

**معدن الذهب xauusd.**

مرحبًا، تحولت أسعار الذهب بعد تحديث محلي جديد لأعلى بشكل حاد نحو الجنوب يوم أمس. ومع ذلك، لا يزال من السابق لأوانه الحديث عن سيطرة الدببة على المبادرة. على الرسم البياني للساعة، لا تظهر المؤشرات أي شيء محدد في الوقت الحالي، بل تشير في اتجاهات مختلفة، لكن الزوج يحاول في الوقت نفسه تحقيق تماسك في منطقة الدببة لقناة بولينجر. يجري حاليًا اختبار متوسطها من الأسفل وبناءً على اختراقه أو ارتداده، سنرى التوجه المستقبلي. يبدو الآن وكأنه ارتداد، ولكن على أي حال يجب الانتظار للحصول على تأكيد. في حالة حدوث نتيجة إيجابية للدببة، ستظهر احتمالية فتح مراكز قصيرة الأجل بهدف تقريبي عند 4120 من منظور محلي. أنظر إلى هذا السيناريو كأكثر أولوية بالنسبة لي، ولكن بانتظار تأكيد من الجانب التقني على أي حال. على الرسم البياني للـ 4 ساعات، تظل المؤشرات تدعم بشكل كامل المزيد من الحركة نحو الشمال، على الرغم من أن أحد المؤشرات الفرعية لا يدعم المزيد من التوجه الصاعد. ولكنه لا يلغي الاحتمال. لذلك، أنظر حاليًا إلى الجنوب فقط من منظور محلي.

من جهة، لم تتغير الوضعية على gold حيث لا زالت الحركة صاعدة. نحن لا زلنا نتداول فوق مستوى 4160، وكنا نرتفع حتى 4220 أمس، على الرغم من عدم تثبيت السعر هناك بعد. يمكن القول إننا عالقون في نطاق معين. بالطبع، يظل الذهب الملاذ الرئيسي وما زال مطلوبًا. ولكن من الناحية الأخرى، بعد هذا الارتفاع، يحتاج السعر إلى انخفاض أكبر. ويبدو أن هناك مؤشرات على أن التصحيح قد يحدث. على الرغم من عدم وجود أهداف واضحة للانخفاض. ولكن نحن اليوم في نهاية الأسبوع، وبالتالي قد يحدث إغلاق للمراكز. بشكل عام، أنا حاليًا على الحياد، ولكن ما زلت أتطلع جنوبًا. ولذلك، إذا ارتفعنا مرة أخرى فوق 4220، سأبيع هناك، ولكن مع وضع وقف الخسارة.

محاولة الذهب استعادة الديناميكية الإيجابية بعد الانكماش من أعلى مستوى له في ثلاثة أسابيع. المشاكل الاقتصادية تضغط على الدولار وتدعم زوج xau/usd. يمكن أن يكبح الارتفاع المستقبلي تخفيض أسعار الفائدة المتوقع في ديسمبر من قبل الاحتياطي الفيدرالي.
يوقف الثيران عند مستوى 4218.75 (موراي 7.8). مؤشر القوة النسبية (rsi)، الذي كان مريحًا فوق الخط المتوسط، حاليًا في اتجاه هابط. المتوسط المتحرك لفترة 50 والمتوسط المتحرك لفترة 200، بعد رسم "الصليب الذهبي"، يؤكدان استمرار ميول الثيران.
توقف الدببة الذين يتولون المبادرة حاليًا عند المتوسط المتحرك لفترة 21 (4160). على الطريق نحو مستوى 4062.50 (موراي 6.8)، هناك دعم متوسط آخر - خط كيجون h4.

مع نهاية جلسة التداول السابقة على الذهب (#gold)، تنشط البائعون بشكل حاد، ونتيجة لنشاطهم تمكنا من الوصول إلى مستوى الدعم المحلي عند 4147، ولكن لم يتمكنوا من اختراقه، على الرغم من استمرار زيادة الأحجام والبقاء عند قيم مرتفعة بما يكفي، مما يبدو وكأنه محاولة لاستئناف مواقف المشترين الكبار، وهذا بدوره يفتح آفاقًا جيدة بالنسبة لموجة صعود جديدة.

باختصار، الشراء لا يزال في أولويتي، لذا سأنتظر الذهب (#gold) اليوم لاستئناف الارتفاع نحو الأهداف في منطقة الذروة المحلية السابقة عند 4245، مع احتمالية الارتفاع إلى 4260.

Xauusd و xaueur 14.11.2025.[/b]

مرحبًا للجميع، نتمنى لكم التوفيق والنجاح! )
أرى أن المتداولين قد قلبوا الذهب بالفعل، على الرغم من أن السعر كان يتجه نحو الهبوط فقط في النصف الأول من اليوم.
هل يمكنني كسب المال من البيع هنا؟ فبعد التصحيح، بدأ الذهب يتحرك فقط، والانكماش الطفيف هو فقط ضمان للشراء.
على الصورة الثانية، خطة التداول مع وقف أدنى.
استمتعوا )

معدن الذهب
على الرسم البياني لإطار الزمني ساعة، تم تحديد تفصيليًا تقسيم الموجة الصاعدة الثانية "y" للذهب التي اكتملت يوم أمس عند مستوى 4244.5. يمكن لاحظار وجود قناة صاعدة واضحة، ضمنها تم تشكيل الهيكل الداخلي لهذه الموجة. تتألف هذه الموجة من التالي:
- موجة اندفاعية مطولة "a"، بدأت بقطر بداية موسع وتمتلك نطاق سعري بين 3965 و 4148.5؛
- موجة مسطحة "b" على شكل مثلث أفقي "abcde" ونطاق سعري بين 4148.5 و 4122.5؛
- موجة اندفاعية "c"، تشبه منظريًا مثلثًا صاعدًا، لكنها لا تتوافق معه من الناحية الداخلية.
أمس، قامت أسعار الذهب بإجراء اختبارًا واضحًا لمنطقة المقاومة التي تم اختراقها سابقًا بين 4144 و 4154 (والتي تُعرض على الرسم البياني على شكل خط أفقي عند 4148) مع ارتداد لاحق منها. حاليًا، تجاوزت أسعار المعدن مستوى القناة الصاعدة الحالية وتسعى لاختراق مرة أخرى إلى خط الدعم عند 4148+-، وإذا تم اختراقه، فإن المستوى التالي لاختبار القوة سيكون الدعم الأفقي عند 4098. هذا هو الهدف الرئيسي لانخفاض أسعار الذهب الحالي، والهدف الوسيط هو اختبار مرة أخرى لمستوى 4148+-، حيث تنخفض أسعار المعدن حاليًا بنمط الموجة الصاعدة.

مرحبًا للمتداولين،

ها هي استعادة أسعار الذهب المنتظرة منذ فترة، والتي لم تحدث بعد، على الرغم من اقتراب الثيران وكالعادة، وهذا ما يحدث في جميع الجبهات حيثما تتولى الزخم. انخفاض أسعار الذهب واضح وفعليًا يجب أن يتجه الذهب إلى هناك. بحماسة كبيرة، يمكن القول إن الدولار يقوم بأعمال سحرية، أو ربما كل هذا الضباب المظلم وعدم اليقين يخلق حركات غير منطقية تمامًا في السوق. لنبدأ في تحليل أسعار الذهب وآفاقه المستقبلية. الآفاق للانخفاض بطابعها البطولي، خاصة بعد انتهاء الحرب في الشرق الأوسط وإغلاق الحكومة في أمريكا أيضًا. الآن يجب فقط دفع السعر نحو الحد الأدنى التاريخي أو عادةً نحو أسفل مصادر السعر، حيث بدأ ارتفاع أسعار الذهب. لدينا منصة داعمة لنا بالقرب من مستوى 3881.03، حيث يمكن أن نصل إليها اليوم أو غدًا. أعلم بالتأكيد أن الانخفاض والدخول في هذه المنطقة من خلال تصحيح سيكون أكثر صوابًا وأقل مخاطرة بالنسبة للوديعة. المقاومة عند مستوى 4030.00 أيضًا لا تهدأ، قد يحدث هناك تأخير طفيف في السعر، ولكن يمكن النظر في البيع من هناك حتى 3500.00. يجب تحطيمه تمامًا. كان الكثيرون يشترون ويستثمرون في الذهب عبثًا. يبدو أن لا يوجد لاعبون كبار، ولم يكن من الواضح وجود آثارهم حتى وقت قريب. كل التوفيق للجميع.