USDJPY تحليل

نظرة على السوق

زوج الدولار الأمريكي/الين الياباني

مرحباً بالجميع. يُظهر الرسم البياني لزوج الدولار الأمريكي/الين الياباني على مدى أربع ساعات حالياً أن المشترين يحاولون إيقاف التصحيح الهبوطي أثناء اختبار المتوسط المتحرك لـ 14 فترة.

مع ذلك، أعتقد أن هذا سابق لأوانه، أولاً، لعدم وجود علامة ZigZag التي تُشير إلى نهاية الهبوط على الرسم البياني لأربع ساعات، واستمرار مؤشر ستوكاستيك في دعم السيناريو الهبوطي.

لذا، أتوقع أن يستمر الهبوط على الأقل حتى مستوى الدعم 155.35، وبعد ذلك فقط، وبعد تلقي إشارة من مؤشر ZigZag، قد نشهد ارتفاع الزوج نحو مستوى المقاومة 157.25.

زوج الدولار / ين
نظرة عامة على الرسم البياني للزوج يوضح تحليل بسيط لحركة السعر لهذا اليوم.

من الملاحظ أن الاتجاه الشمالي يسيطر على زوج العملات eurjpy، وهذا مؤكد من خلال مؤشر الاتجاه المتحرك لفترة 120 التي تقع أسفل السعر. مؤشر الزيغ زاغ يؤكد تفوق المشترين على البائعين، ويمكن ملاحظة ذلك من القمم الصاعدة. إغلاق شمعة الساعة بالقرب من المتوسط المتحرك عند مستوى 184.10 يؤكد قوة الثيران. لذلك، يفضل التفكير في الشراء بدلاً من البيع. أعتقد أنه من الممكن الشراء من مستوى 184.00، مع تحديد أول هدف عند مستوى 184.40، وتحديد الهدف الثاني عند مستوى 184.80، وسنقبل الخسائر عند حوالي 183.70. إذا تغيرت الحالة في السوق، سيتعين علينا التفكير في البيع. يمكن محاولة البيع مباشرة عند تثبيت السعر عند 183.40. سنحدد هدف الربح للبيع عند مستوى 183.00، وسنخرج عند 183.70 في حال الخسارة. دعونا نلقي نظرة على الرسم البياني بفترة زمنية 15 دقيقة لتأكيد الاتجاه الشمالي.

مخطط d1 - زوج العملات eurjpy. الهيكل الموجي هنا يشير إلى ترتيب صعودي، على الرغم من أن الموجة الهابطة الأخيرة قد حدثت انخفاضًا طفيفًا وقامت بتحديث الحد الأدنى للموجة الهابطة السابقة قليلاً. ومع ذلك، لا يمكن اعتبار الهيكل الموجي مكسورًا. مؤشر macd يتواجد في منطقة الشراء العلوية وأسفل خطه الإشاري. بالتأكيد، الزوج الرئيسي usdjpy هو المحرك لهذه الحركة التي من المحتمل أن تكون لم تنته بعد، والذي يسير أيضًا في اتجاه صاعد. إذا كان زوج eurusd ينخفض، فإن الارتفاع هنا لن يكون بهذه الاستقرارية، لأن هذا الزوج هو عملة متقاطعة. من خلال تحليل زوج usdjpy، يبدو أنه يستعد للارتفاع أكثر في اتجاه أقصى لعام 2024. وإذا استمر الأمر على هذا النحو، ولم ينخفض زوج eurusd بشكل حاد، فمن المؤكد أن الارتفاع سيستمر هنا. تم كسر العديد من التباينات الدببية على المؤشرات بالفعل، ولكن لم يتم تنفيذها بشكل جيد. على الرغم من ذلك، عملت آخر تباين دببي على macd بقدر استطاعتها، وحتى اخترقت الخط الهابط وثبتت تحته وعلقت. لا توجد أي مقاومة في طريق ارتفاع السعر وكم ستستمر الأسعار يعتمد فقط على سلوك الأزواج الرئيسية. محاولة الانخفاض في النصف الثاني من يناير اقتصرت على اختبار المستوى الأفقي للدعم عند 182.63، حيث استمرت لعدة أيام في الحركة الجانبية. ليس لها معنى بيع ضد هذه الحركة، على الرغم من أن التصحيح العميق قد يكون ممكنًا، إلا أنه تم كسر الخط الصاعد، ولكن المستوى ما زال قائمًا حتى الآن وطالما أنه يحافظ على الدفاع، فإن البيع مبكرًا ليس من الحكمة. يمكن النظر في الدخول بيعًا هنا فقط في حالة حدوث إعادة هيكلة، وتشكيل مستوى مرآة عند حافة الارتفاع، لتغيير الدعم إلى مقاومة. حتى الآن، لم يحدث ذلك، وفرص التطور نحو الانعكاس ضئيلة للغاية. بالنسبة لليورو بشكل عام في السوق، يبدو أنه أكثر عرضة للضعف مقارنة بالدولار الأمريكي في المستقبل القريب، ولكن العملة اليابانية مستهدفة أيضًا بالانخفاض مقابل الدولار. بالطبع، لا يمكن للارتفاع أن يستمر إلى الأبد، على سبيل المثال، على الفترة الشهرية الأكبر، هناك تباين دببي على macd، وهو ظاهرة نادرة جدًا تأخذ حجم الرسم البياني الأكبر. ونظرًا لأن السعر ارتفع تقريبًا طوال عام 2025، يمكن أن يتطور التصحيح في عام 2026 الجديد، وينزلق إلى عمق ارتفاع عام 2025. وهذا ما يحاولون تحقيقه، حتى نجحوا ببعض القدر في التمسك أسفل 182.63 وحدث اختبار من الأسفل. حدث ارتداد طفيف، ولكن لم يتمكنوا من تطوير الانخفاض. سحب زوج usdjpy بقوة إلى الأعلى، في حين أن eurusd لا تنخفض بشكل كبير، مما أدى في النهاية إلى كسر مستوى 182.63. أصبح تحديث الذروة أكثر احتمالية.

من eur/jpy، الإطار الزمني 4 ساعات. هنا نرى أنه بعد الحد الأدنى في 17 فبراير، توجه سعر الصرف بثقة في اتجاه شمالي. منذ مساء الأمس، انخفض السعر قليلاً ضمن نفس الاتجاه الصاعد. في الوقت نفسه، تظهر الشموع القطرية القصوى رغبة في التحول في الاتجاه الذي ساد سابقًا. من المنطقي أن نفترض أن السعر سيرتفع خلال جلسة الولايات المتحدة اليوم وجلسة آسيا غدًا حتى يتم اختبار الذروة المحلية (184.737).

مراجعة وتحليل لمستويات تداول زوج العملات eurjpy لهذا اليوم. الإطار الزمني العملي هو خمس عشرة دقيقة. أقوم بمراقبة سلوك المتوسطات المتحركة وزوج من المؤشرات، وتحديداً: البارابوليك والماكد. ألاحظ ثلاثة مستويات للتداول المحتمل في اتجاه الجنوب. وهذه الأسعار هي 184.176، 184.256 و 184.316. يمكن استخدام كل هذه المستويات الثلاثة حاليًا لوضع طلبات محددة للبيع. سيكون سعر 184.376 هو الحد الأقصى للخسائر المحتملة. بالطبع، أتمنى أن يسعدني البائعون اليوم. وبالطبع، كيف يمكن أن يكون الأمر بدون مستوى ربح؟ يبدو رائعًا تحديد تحقيق الأرباح عند السعر 183.726. هذا هو التوجيه التقريبي الذي لدي اليوم بالنسبة لـ eurjpy.

مرحبًا. بالنسبة لهذا الأصل EURJPY، يتداول السوق فوق سحابة إيشيموكو. تتكون السحابة من خطين: سبان A بقيمة 183.438 وسبان B بقيمة 183.068. في الوقت الذي كان فيه السوق تحت السحابة، كانت تشكل مقاومة. في الوقت الحالي، يتداول سعر السوق عند 184.393 فوق الكومو، مما يحول منطقة السحابة إلى دعم قوي يجب البحث عن نقطة دخول للشراء منها. يتم تعزيز المشاعر الإيجابية بإشارة أخرى، وهي تقاطع Tenkan-Sen عند 184.364، والتي تقع فوق خط Kijun-Sen عند 184.141، مكونة صليبًا ذهبيًا. المعلومات حول التقاطع وتداول السوق فوق السحابة تعطي إشارة قوية جدًا للشراء. يُقترح النظر في عمليات الشراء وفقًا للاتجاه الصاعد. سيصبح الخيار الذي يتضمن الارتفاع غير فعال بعد اختراق السحابة. من الأفضل في هذه الحالة الانتظار حتى يحدث تقاطع الموت - حيث يكون خط Tenkan-Sen تحت Kijun-Sen. يمكن تحقيق أرباح عند الإشارة المعاكسة.

مرحبًا، زوج اليورو/الين الياباني (eurjpy) بدأ اليوم في إظهار محاولات أولى من الدببة للسيطرة على المبادرة، ولكن لا يزال غير واضح ما إذا كان سينجحون في ذلك. على الرسم البياني للساعة، لا تزال المؤشرات لا تظهر شيئًا محددًا حتى الآن، وهناك محاولة لتشكيل إشارة بيع داخل اليوم. يقترب الزوج حاليًا من اختبار الانحراف المعياري المتوسط من الأسفل، حيث سيظهر التوجه المستقبلي نحو أقرب توجه بناءً على اختراقه أو ارتداده. حتى الآن، أميل أكثر نحو سيناريو الهبوط، مع هدف تقريبي عند 183.20-30، ولكن من الأفضل الانتظار لنتيجة الاختبار على أي حال. هذه التوقعات تبقى ضمن إطار توقعاتي، على الرغم من أن لدى الزوج ما زالت بعض الديون للجنوب يمكن استردادها بنجاح. على الرسم البياني للأربع ساعات، لا تزال المؤشرات تشير إلى الشمال، ولكن أحد المؤشرات الفرعية لم يعد يدعم التوجه الصاعد، وإعادة تشكيل قناة بولينجر تلمح إلى احتمالية تصحيح مع هدف اختبار الانحراف المعياري من الأعلى. لذا، أتوقع انخفاضًا في التوجه المحلي، ولكن حتى الآن فقط ضمن إطار الارتداد.

من خلال زوج اليورو/ين، كان البائعون نشطين بما فيه الكفاية أمس، ونتيجة للانخفاض الذي نظموه، تمكنا من اختراق مستوى الدعم المحسوب عند 184.18 وتم ترسيخ أنفسنا أسفله. كما زادت كميات التداول أثناء الانخفاض وكسر هذا المستوى بشكل مستمر وارتفعت بشكل مستقر، مما يشير إلى زيادة مواقع الدببة الكبيرة، وحتى حقيقة ترسيخنا أسفل المستوى المذكور تفتح الباب أمام موجة جديدة من المبيعات اليوم. بشكل عام، البيع هو الأولوية بالنسبة لي، لذلك سأنتظر اليوم من زوج اليورو/ين أولاً اختبارًا مرة أخرى لمستوى المقاومة المكسور سابقًا عند 184.18، تليها ارتداد منه واستئناف الانخفاض نحو الأهداف حوالي 183.40.

متابعة انخفاض في زوج العملات EURJPY. يقترب البائعون من مستوى 183.60، ويبدو أن الارتداد منه يبدو واقعيًا تمامًا. إذا تمكنوا من الثبات دون 183.60، فإن الهبوط قد يستمر نحو 183.20 و 182.80. من هذه المستويات قد يتم الارتداد مرة أخرى واستئناف الارتفاع، ولكن يجب دائمًا أن تكون حذرًا مع الين، فهي تحب تقديم المفاجآت. إذا نجح المشترون في استئناف الارتفاع من المستويات الحالية أو عند الارتداد من 183.60، فمن الممكن توقع أولاً ارتفاع سعر EURJPY نحو 184.00، 184.40 و 184.75. وسيفتح التثبيت اللاحق فوق 184.75 الباب أمام الثيران نحو 185.15، 185.55 و 185.90-186.00.

مرحبًا جميعًا. زوج اليورو/الين الياباني بدأ ببطء في التحول نحو الجنوب يوم أمس، ولكن لا يمكن حتى الآن القول بأن الدببة استولوا بالكامل على المبادرة. على الرغم من أن المؤشرات على الإطار الزمني للساعة تظل موجهة نحو المزيد من الحركة نحو الجنوب، إلا أن الزوج قد عمل بالفعل اليوم على إشارة بيع داخل اليوم، وأنا أراقب احتمالية استمرار الانخفاض من منظور محلي. على الإطار الزمني للساعة، تظل المؤشرات تشير إلى المزيد من الانخفاض، ولكن الإشارة التالية للبيع لم تُفعّل بعد. في حالة حدوث نتيجة إيجابية للدببة، قد تظهر فرصة للانتقال جنوبًا بمستهدف تقريبي عند 183.10-20 من منظور قصير المدى. على أي حال، يجب الانتظار لتفعيل الإشارة قبل فتح مراكز بيع جديدة. على الإطار الزمني الأربع ساعات، تظل المؤشرات تشير إلى استمرار الصعود، على الرغم من أن أحد المؤشرات الفرعية قد انتقل بالفعل إلى المنطقة السفلية، وأن الزوج الآن يختبر الشريط المتوسط لبولينجر من الأعلى. لذلك، سيتم تحديد المزيد من التوجه بدقة أكبر هنا اعتمادًا على اختراق أو ارتداد. الخيارات متساوية، ولن أتنبأ، على أي حال يجب الانتظار لنتيجة الاختبار.

مرحبًا لجميع التجار. زوج العملات eurjpy يتصرف بشكل جيد بما فيه الكفاية، حيث يشهد انخفاضًا في براغ. الدببة كانوا الأفضل كالعادة، حيث تمكنوا من خفض الأسعار، على الرغم من عدم انخفاضها بما فيه الكفاية، ولكنهم نجحوا في تصحيح الفجوة بالقرب من مستوى المقاومة 184.73، وهو إجراء ضروري، ولكن ليس في كل الحالات. بعد ذلك، استقرت الأسعار وثقلت على مستوى 61.8% فيبوناتشي الهام بالقرب من القيمة السوقية 184.12، وهو ما قد يكون نقطة دخول للبيع. لدي أهداف عميقة نسبيًا لهذا الزوج، ورغم أن ذلك قد يبدو ساذجًا. لا يوجد شيء يعيق انخفاض الأسعار أكثر، خاصة مع وجود مناطق أولوية في الأسفل يمكن للأسعار بسهولة الوصول إليها، وأبعد هذه المناطق تقع بالقرب من المستوى 180.76، وسيسمح لي اختراقها بتثبيت مبيعاتي. وإذا كنا نتحدث بجدية، فهناك إمكانية لحركة الزوج بشكل أعمق نحو الهدف التحكمي عند مستوى 173.17، وهو هدف ليس بالسيء، والإمكانيات كبيرة، والمكان المناسب للدخول حاليًا نسبيًا جيد، مع وضع وقف الخسارة خلف أقرب مستوى مقاومة 184.74.

مررت زوج اليورو/ين الياباني إلى فترة توحيد استراتيجي، حيث يتداول حاليًا بالقرب من مستوى 184.12 خلال جلسة أوروبية. هذا الانحسار الطفيف يأتي بعد زخم صاعد لمدة يومين شهد الزوج فيه اختبار حدوده العلوية للقناة الأفقية المؤسسة له. من الناحية التقنية، يظل الرسم البياني اليومي بناءً؛ حيث يستمر السعر في البقاء فوق كل من المتوسطات المتحركة النسبية للأيام 9 و50، مما يشير إلى استمرار الاتجاه الصعودي الأوسع الذي بدأ في أواخر عام 2025. مؤشر القوة النسبية (rsi) لمدة 14 يومًا يتراوح حاليًا عند 56، مما يشير إلى أن الزخم إيجابي، ولكن السوق ليس في حالة شراء مفرطة، مما يترك "مساحة" كافية لإعادة اختبار حاجز الدعم النفسي عند 186.00 وأعلى مستوى على الإطلاق عند 186.88 الذي تم تحقيقه في 23 يناير.

المشهد الأساسي للزوج حاليًا يتمثل في صراع بين تضخم منطقة اليورو والتدخل السياسي الياباني. من جانب اليورو، أكدت البيانات النهائية لمعدل التضخم في يناير أن التضخم قد تراجع إلى 1.7%، ما دفعه دون هدف البنك المركزي الأوروبي (ecb) البالغ 2%. في خطاب للرئيسة التنفيذية للبنك المركزي الأوروبي كريستين لاغارد أمام البرلمان الأوروبي اليوم، أكدت على "التقدم بالاجتماعات"، ولكن الأسواق تقوم بتسعير "هضبة" لمعدل الإيداع عند 2.00% خلال معظم عام 2026. هذه الاستقرار في الأساس قدم دعمًا أوليًا لليورو، ولكن الاضطراب الحقيقي ينبع من طوكيو. تراجع الين الياباني بشكل كبير هذا الأسبوع عقب تقارير تفيد بأن رئيس الوزراء ساناي تاكايتشي عبر عن رفضه الصريح لمزيد من رفع أسعار الفائدة خلال اجتماع خاص مع حاكم بنك اليابان كازو أويدا. ترشيح عضوين متشددين وموجهين نحو التحفيز لمجلس بنك اليابان قاد المستثمرين إلى خفض احتمالية رفع أسعار الفائدة في مارس، مما أضعف الين بشكل فعال ورفع زوج اليورو/ين الياباني نحو ذروته الأخيرة.

التركيز التقني الفوري يبقى على مستوى الدعم عند 183.33، الذي يتزامن مع متوسط الحركة النسبية للأيام 9. اختراق مستمر أسفل هذا الدعم، تلاه انخفاض تحت متوسط الحركة النسبية للأيام 50 عند 182.99، سيشير إلى تحول النظام من صعودي إلى تصحيحي. في مثل هذا السيناريو، يمكن أن ينخفض الزوج بسرعة لاختبار القاع المؤقت في 12 فبراير عند 180.81، مع الحد السفلي للقناة الأفقية على المدى الطويل الذي يقع بالقرب من 180.10. على الجانب الآخر، طالما أن مستوى 183.00 يحتفظ بثباته على أساس إغلاق، فإن "مسار أقل مقاومة" يظل نحو الصعود. يظل المتداولون حساسين بشكل خاص لتغيرات الفوارق في العوائد؛ حيث يظل جاذبية التداول بالفائدة لزوج اليورو/ين الياباني موضوعًا سائدًا لبقية الربع الأول.

مرت العملة المتقاطعة EUR/JPY بانخفاض تصحيحي للجلسة الثانية على التوالي، حيث استقرت بالقرب من مستوى 183.80 خلال تداولات يوم الجمعة الآسيوية. يعود هذا الانخفاض بشكل كبير إلى تعزيز الين الياباني، الذي وجد دعمًا فنيًا بعد مجموعة معقدة من بيانات التضخم من طوكيو. بينما ارتفع مؤشر أسعار المستهلكين الرئيسي للمنطقة العاصمية إلى 1.6٪، فإن القراءة الأساسية (باستثناء الأطعمة الطازجة) تباطأت إلى 1.8٪. على الرغم من أن هذا يشكل أول مرة ينخفض فيها التضخم الأساسي في طوكيو دون هدف بنك اليابان (BoJ) من 2٪ منذ عام 2024، إلا أن الرقم لا يزال فوق التوقعات المحافظة للسوق بنسبة 1.7٪. هذا الضغط التضخمي "المتماسك"، على الرغم من التباطؤ العام، قد عزز السرد الذي يشير إلى أن BoJ ما زالت على مسار التطبيع، خاصة بعد أن أكد المحافظ كازو أويدا أن الموقف الأساسي للبنك هو مواصلة رفع الأسعار إذا تم تحقيق التوقعات الاقتصادية.

من منظور هيكلي، يختبر زوج EUR/JPY حاليًا الحد السفلي لقناته الصاعدة على المدى القصير. الصورة الفنية معقدة بشكل إضافي بسبب الإشارات المختلطة من منطقة اليورو؛ بينما كان اليورو قد دعمته المشاعر الإيجابية تجاه المخاطر في وقت سابق من الأسبوع، إلا أنه الآن يواجه رياحًا عكسية من سوق العمل الألماني الذي يبرد. أظهرت البيانات الأولية لشهر فبراير أن البطالة الألمانية زادت بمقدار 1000 شخص، وهو ارتفاع متواضع كان في الواقع أفضل من الارتفاع الذي كان يخشاه الاقتصاديون بمقدار 2000 شخص، ومع ذلك، لا يزال معدل البطالة الوطني عالقًا عند أعلى مستوى له منذ سنوات عديدة عند 6.3٪. هذا الركود في أكبر اقتصاد في أوروبا، جنبًا إلى جنب مع التوجهات الصقرية لـ BoJ، خلق تأثير "مضغوط" على العملة المتقاطعة، حيث يحول المتداولون رؤوس الأموال بعيدًا عن اليورو تحسبًا لسياسة أكثر حذرًا من البنك المركزي الأوروبي.

من الناحية الفنية، تمثل منطقة 183.33-183.50 الخط الفاصل الفوري للثيران. تتزامن هذه المنطقة مع المتوسط المتحرك الأسي لمدة 9 يوم ومستوى دعم سابق تحول إلى مقاومة. من المرجح أن يلغي إغلاق يومي حاسم أسفل هذا الدعم الاتجاه الصاعد الأخير ويفتح الباب أمام انخفاض أعمق نحو أدنى مستوى لشهر فبراير عند 180.81. على الجانب الآخر، إذا استطاع الزوج الحفاظ على موقعه هنا، فإن الانتقال العودة نحو مقاومة 186.00 النفسية يبقى الهدف الأساسي. مع تحول انتباه المشاركين في السوق نحو إصدارات مؤشرات أسعار المستهلكين الألمانية والأوروبية الأوسع، من المتوقع أن تشهد العملة المتقاطعة EUR/JPY تصاعدًا في الحركة. أي علامة على أن التضخم الأوروبي يتراجع بوتيرة أسرع من اليابان قد تسرع من انهيار العملة المتقاطعة مع تضيق الفروقات في العوائد لصالح الين.

توقعات زوج الدولار الأمريكي/الين الياباني

بدأ زوج الدولار الأمريكي/الين الياباني بالانخفاض ببطء شديد، أو ربما لم يبدأ الانخفاض على الإطلاق. بالأمس، أوقفت المنطقة الإلزامية، بالإضافة إلى الحد السفلي للقناة، هذا الانخفاض. لكن من الناحية الفنية، لم يتغير شيء، ولا يزال احتمال انخفاض السعر مرتفعًا. لا تبشر قناة اليوم بأي خير ولا تبعث على الثقة. يبدو الانخفاض، وإن كان طفيفًا، جذابًا، كما أن المنطقة الإلزامية، التي لامسها السعر اليوم، تبدو مهمة أيضًا. إذا انخفض السعر إلى 155.12، أو حتى أقل من ذلك، فمن المرجح أن نبقى تحت المنطقة الإلزامية ونواصل الانخفاض الأسبوع المقبل. لذلك، أتابع ما يحدث اليوم عن كثب، وسأستخلص النتائج هذا المساء.