EURUSD

أتمنى للجميع يوماً طيباً!

زوج eur/usd يتراجع بشكل طفيف منذ بداية الأسبوع. اليوم ننتظر حدثاً رئيسياً في المفكرة الاقتصادية – نشر مؤشر أسعار المستهلكين (cpi) لشهر يوليو في الولايات المتحدة.

تسارع التضخم واستقرار مؤشر cpi الأساسي يؤكدان استمرار الضغوط التضخمية في الاقتصاد الأمريكي. هذا يقلل من احتمالات التيسير القوي في أسعار الفائدة من جانب الاحتياطي الفيدرالي ويدفع عوائد السندات الأمريكية إلى الارتفاع.

إذا جاءت بيانات مؤشر cpi الأمريكي عند مستوى التوقعات أو أعلى منها، فمن المرجح أن تقفز عوائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات، مما سيجرّ مؤشر الدولار (dxy) إلى الأعلى ويدفع زوج eur/usd نحو أقرب مستويات الدعم.

أعتقد أن تراجع الزوج على مدى يومين как бы намекает على такой исход.

في توقعي الموجز لليوم، بالنسبة لأداة التداول eurusd أتوقع استمرار نمو زوج العملات إلى مستوى المقاومة التالي. معظم المؤشرات، على الإطار الزمني ساعة، تشير إلى рост زوج العملات إلى مستوى المقاومة التالي. يبقى الاتجاه العام على إطار 1 ساعة صاعداً. على إطار 1 ساعة نرى أن زوج العملات eurusd находится بالقرب من مستوى المقاومة السعري 1.15490. اليوم أتوقع اختراق هذا مستوى المقاومة 1.15490 واستمرار рост زوج العملات إلى مستوى المقاومة التالي 1.15661. إذا تمكن هذا زوج العملات eurusd من اختراق هذا مستوى المقاومة 1.15661 и закрепиться فوقه، فسأنتظر дальнейший рост زوج العملات إلى مستوى المقاومة التالي.
ولكن إذا لم يتمكن هذا زوج العملات eurusd من اختراق هذا مستوى المقاومة 1.15661 и закрепиться فوقه، فسأنتظر откат زوج العملات إلى مستوى الدعم 1.15298.

EUR/USD: الرسم البياني M15. الأداة تتداول أسفل مستوى المحور اليومي FPV: 1.15406. إذا استمر السعر في الانخفاض دون مستوى yLow: 1.15310، فقد تكون الأهداف الهابطة عند المستويات التالية S3: 1.15223، H4 Sup:1.15187، S4: 1.15110. إذا صعد السعر إلى الأعلى وتمكن من الارتفاع فوق المحور اليومي، فقد تكون أهداف الحركة الصاعدة عند مستويات المقاومة التالية: yHigh: 1.15493، D1 Res C:1.15572، R3: 1.15589، R4: 1.15702، H4 Res C:1.15724، W1 Res:1.16165.

زوج العملات EUR/USD يحافظ على تمركزه قرب مستوى 1.1540 بينما توازن الأسواق المالية بين عاملين متعاكسين: تصاعد حالة عدم الاستقرار الجيوسياسي في الشرق الأوسط، وترقب صدور بيانات تضخم أمريكية بالغة الأهمية. تظل أسواق الطاقة والعملات شديدة الحساسية للتطورات في المياه الدولية، حيث أعادت المواجهات العسكرية الأخيرة إشعال مخاوف اضطرابات الإمدادات؛ إذ قامت قوات بحرية أمريكية في المنطقة بإطلاق النار على سفينة حاولت اختراق حصار إيراني، في حين أعلنت قوات الحوثي مسؤوليتها عن استهداف سفينة سعودية محمّلة بالمعدات العسكرية أثناء عبورها عنق الزجاجة البحري الحيوي في مضيق باب المندب. هذه الحوادث الأمنية المتكررة أضعفت آمال المستثمرين في تسوية دبلوماسية سريعة للتوترات في الشرق الأوسط، وأطلقت موجة نفور من المخاطرة عبر مكاتب تداول السلع، دافعة خام غرب تكساس الوسيط (WTI)، المعيار المرجعي للخام الأمريكي، للارتفاع بأكثر من 1.30% متجاوزاً 83.40 دولاراً للبرميل. إلى جانب ارتفاع أسعار الطاقة، يوجّه متداولو العملات عالمياً تركيزهم الفوري نحو البيانات الكلية القادمة، وعلى وجه الخصوص تقرير مؤشر أسعار المستهلكين الأمريكي (CPI) المنتظر بشدة يوم الأربعاء، حيث تشير توقعات الإجماع إلى تباطؤ التضخم السنوي الرئيسي من 3.5% إلى 3.4%، مع توقع تراجع مماثل في مؤشرات التضخم الأساسي من 2.6% إلى 2.5% لفترة الاثني عشر شهراً المنتهية في يوليو. وبالاقتران مع أرقام مؤشر أسعار المنتجين (PPI) يوم الخميس، ستوفر هذه مؤشرات التضخم إشارات حاسمة لمسار السياسة النقدية المستقبلية لمجلس الاحتياطي الفيدرالي وتوقيت قرارات أسعار الفائدة. تبقى السردية الأوسع المحيطة بالبنك المركزي مرتكزة بقوة على كبح التضخم، كما أكد ذلك رئيس الاحتياطي الفيدرالي في شيكاغو أوستان غولسبي في مقابلة مصوّرة مع Wired، حيث شدد على أن استقرار الأسعار يظل الأولوية الاقتصادية المطلقة، متقدماً على توسع القطاعات الاقتصادية الأوسع أو مؤشرات سوق العمل؛ وأضاف غولسبي أن الإنفاق الاستهلاكي المتواصل يحافظ على استقرار الاقتصاد، إلا أن سوق العمل الأمريكي الحالي يبدو مستقراً في جوهره أكثر من كونه قوياً بشكل صريح. ويتعزز هذا الانطباع من خلال مؤشرات العمل والإسكان الأخيرة، مثل متوسط الأربعة أسابيع لتغير التوظيف وفق ADP الذي أظهر إضافة متواضعة قدرها 8,250 وظيفة — وهو رقم جرى تخفيفه أكثر عبر مراجعة هبوطية بمقدار 4,000 وظيفة لقراءة الفترة السابقة البالغة 11,000 — في حين تكبّدت مبيعات المنازل القائمة في الولايات المتحدة انكماشاً حاداً بنسبة 1.7%، تحت ضغط استمرار ارتفاع الأسعار والضغوط الكلية على الاقتصاد.







على الجانب الأوروبي، كان نشاط الأجندة الماكرو اقتصادية هادئاً نسبياً، ما ترك المشاركين في سوق اليورو في حالة ترقب لصدور مؤشر أسعار المستهلكين المنسق (HICP) في ألمانيا لشهر يوليو يوم الأربعاء، لتقييم ما إذا كانت الضغوط التضخمية في أكبر اقتصاد بمنطقة اليورو تتماشى مع توقعات البنك المركزي الأوروبي. من الناحية الفنية، يواصل زوج EUR/USD إظهار وضعية بناءة على الإطار الزمني اليومي، متداولاً حول 1.1542 بعد اختراق حاسم لكل من مستوى خط الاتجاه الهابط السابق عند 1.1517 والحد العلوي للقناة الهابطة الموازية قرب 1.1513، ما حوّل تلك الحواجز التاريخية للمقاومة إلى مناطق دعم فورية. يتعزز سعر الصرف أيضاً بتداوله المريح فوق عنقود كثيف من المتوسطات المتحركة البسيطة متعددة الفترات، بما في ذلك المتوسطات المتحركة لـ 50 و100 و200 يوم المتمركزة مجتمعة حول 1.1468، وهو ما يدعم النظرة الصعودية على المدى القصير، بينما تؤكد قراءة مؤشر القوة النسبية (RSI) لـ 14 يوماً قرب مستوى 59 الزخم الإيجابي في الاتجاه من دون الإشارة إلى حالة تشبّع شرائي. من حيث إدارة مخاطر الهبوط، يتموضع الدعم الرئيسي عند خط الاتجاه المستعاد وقمة القناة بين 1.1517 و1.1513، يليه تلاقي المتوسطات المتحركة عند 1.1468 والحد السفلي للقناة عند 1.1339؛ وعلى الجانب الصاعد، تتمركز المقاومة الأفقية الرئيسية عند 1.1849، حيث إن اختراقاً صعودياً حاسماً ومستداماً فوق هذا المستوى من شأنه أن يفتح الطريق هيكلياً نحو مرحلة تعافٍ أوسع بكثير لزوج EUR/USD.

نظرة على زوج EURUSD من خلال أرقام فيبوناتشي. على الإطار الزمني ليوم التداول أمس، قمتُ برسم شبكة فيبو وربطتها بـ Daily high وهو يساوي مستوى فيبو 100 عند 1.15491. المستوى السفلي فيبو 0 عند 1.15303 يتلامس مع Daily low. من هذا تموضع شبكة فيبوناتشي تم إسقاط مستويات ومناطق تسمح لي بإجراء التحليل الفني.

في الوقت الحالي السعر الجاري 1.15429 يقع ضمن حدود 100-1.15491 و 50-1.15397 حسب الفيبوناتشي. وبهذا ترجح كفة المشترين. أرى فرص شراء من المستويات 50-1.15397 و 61.8-1.15419 و 76.4-1.15447. سأحتفظ بالصفقات إلى المستويات 123.6-1.15535 أو 138.2-1.15563. من المحتمل أن أغلق جزءاً من الأوامر، والباقي أنقله إلى نقطة التعادل.

الدببة سيظهرون أنفسهم عند الخروج من النطاق الصاعد، وعندها سأعكس المراكز إلى بيع عند إعادة الاختبار لمنطقة 50-1.15397 و 100-1.15491 من الجهة المعاكسة. مستويات جني الأرباح لصفقات البيع معروفة بالنسبة لي، وتقع عند -23.6-1.15259 أو -38.2-1.15231.

Eur/usd
доброй среды!
на четырехчасовом графике валютной пары евро/доллар мы видим, что вчера была получена отметка от индикатора «зигзаг» о завершении медвежьей коррекции.
таким образом, очередной локальный минимум пары располагается на уровне 1.1535, что выше предыдущего значения.
в настоящий момент цена находится на пересечении с медианой индикатора боллинджера, полосы которого смотрят на север.
следовательно, с технической точки зрения, возобновление роста уже с текущих позиций, фактически не вызывает сомнения, учитывая еще и тот факт, что стохастик н4 фактически находится на нижней границе рабочей зоны своего индикатора.
правда, разворота вверх он еще не показал, потому возможен небольшой проход eur/usd ниже в рамках погрешности для 4х-часового графика, но позднее будем ждать возобновления роста уже в направлении круглого уровня - 1.1600.

1. EUR/USD M5 — الهيكل العام للسوق

الرسم البياني لـ EUR/USD على إطار M5 المعروض يُظهر هيكل سوق صاعد، لكن السعر الحالي يتداول بالقرب من منطقة مقاومة مهمة، ما يعني أن الحركة الصاعدة تقترب من نقطة حسم. وفقًا للهيكل المرسوم على مخططك، قام السعر أولًا بتكوين قاع تأرجحي (Swing Low) حول منطقة 1.15337–1.15352 ثم بدأ في تكوين حركة تعافٍ مع شموع صاعدة تزداد قوة تدريجيًا. يوضح الرسم بوضوح وجود BOS (كسر هيكلي – Break of Structure) حول منطقة 1.15382–1.15385، مما يؤكد أن المشترين تمكنوا من اختراق مستوى هيكلي قصير المدى سابق. لذلك سأصف الهيكل الفوري بأنه صاعد وليس هابطًا. ومع ذلك، وبما أن السعر الآن يقع قرب 1.15429 وأسفل المقاومة المحددة حول 1.15437، فلن أعتبر الهيكل الصاعد خاليًا من المخاطر تمامًا. السوق حاليًا بين استمرار صعودي محتمل وبين احتمال رفض من المقاومة. الأهم بالنسبة لي هو كيفية تفاعل السعر حول منطقة 1.15429–1.15442. اختراق صاعد نظيف مع إعادة اختبار ناجحة سيقوي سيناريو الاستمرار، بينما الرفض المتكرر قد ينتج عنه تصحيح هابط مؤقت.

2. القاع التأرجحي — نقطة بداية التعافي الصاعد

القاع التأرجحي (Swing Low) المحدد على مخططك هو أحد أهم النقاط الهيكلية لأنه يمثل المنطقة التي ضعفت فيها الضغوط البيعية وبدأ المشترون في السيطرة. تحرك السعر هبوطًا نحو حوالي 1.15337 ثم رفض تلك المنطقة المنخفضة قبل أن يبدأ التعافي. هذا الرفض مهم لأنه يُظهر أن السوق لم يكن مرتاحًا للبقاء عند تلك الأسعار المنخفضة. بعد القاع التأرجحي، بدأ السعر في تكوين حركات داخلية أعلى، إلى أن وصل في النهاية إلى المنطقة التي تم فيها تحديد الـ BOS. أرى هذا التسلسل كإشارة إلى أنه ربما تم اصطياد السيولة أسفل القيعان السابقة قبل أن يتطور التعافي الصاعد. لذلك سأستخدم القاع التأرجحي كمرجع مهم لإبطال الهيكل الصاعد. إذا هبط السعر بقوة أسفل هذه المنطقة وبدأ في تكوين قيعان أدنى، فستضعف القراءة الصاعدة الحالية بشكل ملحوظ. ما دام السوق مستمرًا في احترام هيكل القيعان الأعلى فوق القاع التأرجحي، يظل المشترون في موقع الأفضلية الهيكلية على هذا الرسم M5.

3. BOS — كسر الهيكل يؤكد قوة المشترين

الـ BOS (كسر الهيكل) الموضح حول 1.15382 هو نقطة تأكيد رئيسية على مخططك. قبل الـ BOS، كان السعر يتحرك في مرحلة أكثر تذبذبًا وتصحيحية. بمجرد أن دفع المشترون السعر فوق القمة الهيكلية السابقة، أظهر السوق أن الزخم الصاعد أصبح قويًا بما يكفي لتجاوز تلك المقاومة. في قراءتي، هذا الـ BOS أهم من مجرد النظر إلى شمعتين خضراوين لأنه يمثل تغييرًا في هيكل السوق قصير المدى. الـ BOS يمنح المتداولين مرجعًا منطقيًا لتحديد ما إذا كانت الحركة الصاعدة مستمرة أم تفشل. بعد الـ BOS، أفضّل عادةً رؤية السعر يحافظ على التداول فوق الهيكل المكسور بدلًا من العودة تحته مباشرة. إذا عاد السعر ليتراجع نحو منطقة الـ BOS ووجد طلبًا هناك، يمكن أن يعمل ذلك كتأكيد على أن المقاومة القديمة ربما تحولت إلى دعم. من ناحية أخرى، إذا كسر السعر مستوى الـ BOS بزخم هابط قوي، فسيكون من الضروري إعادة تقييم الهيكل الصاعد. لذلك يظل الـ BOS نقطة تفتيش هيكلية مهمة للترتيب الموضح في مخططك.

4. منطقة الطلب الصاعدة — منطقة طلب مهمة

المنطقة الخضراء المحددة كـ BULLISH ORDER BLOCK تقع تقريبًا حول منطقة 1.15348–1.15355. هذه المنطقة مهمة لأنها تمثل منطقة سابقة لنشاط شرائي قبل أن يطور السوق حركته الصاعدة. يمكن تفسير منطقة الطلب الصاعدة كمنطقة طلب محتملة قد ينشط فيها المشترون مجددًا إذا عاد السعر للتصحيح إليها. لن أفترض تلقائيًا أن كل ملامسة لهذه المنطقة ستنتج عنها انعكاس، لأن منطقة الطلب (Order Block) يجب دائمًا تقييمها مع حركة السعر وهيكل السوق. ما يجعل هذه المنطقة أكثر إثارة للاهتمام هو علاقتها مع القاع التأرجحي اللاحق والتعافي الصاعد. إذا عاد السعر إلى منطقة الطلب الصاعدة وأظهر رفضًا قويًا، أو ابتلاعًا شرائيًا، أو أي تأكيد صعودي واضح آخر، فقد يوفر ذلك دليلًا على أن المشترين ما زالوا يدافعون عن المنطقة. أما الكسر الهابط الحاسم عبر كامل منطقة الطلب فسيضعف القراءة الصاعدة وقد يفتح المجال لأسعار أدنى. لذلك أعتبر منطقة الطلب الصاعدة واحدة من مناطق الطلب الرئيسية على الرسم، لا مستوى انعكاس مضمون.

5. FVG — فجوة القيمة العادلة ومنطقة تصحيح محتملة

المنطقة الزرقاء المحددة كـ FVG (فجوة القيمة العادلة – Fair Value Gap) هي عنصر فني مهم آخر على مخططك. تقع الـ FVG تقريبًا حول منطقة 1.15410–1.15429، والسعر الحالي يجلس قريبًا جدًا من جزئها العلوي. تمثل فجوة القيمة العادلة منطقة تحرك فيها السعر بسرعة كافية لترك عدم توازن بين الشموع. غالبًا ما يراقب المتداولون هذه المناطق لأن السعر قد يعود لاحقًا لإعادة موازنة جزء من هذا الخلل. في هذا الرسم، الـ FVG ذات أهمية خاصة لأنها تقع بين الهيكل الصاعد الأدنى ومنطقة المقاومة العلوية. إذا بقي السعر فوق الـ FVG واستمر في الدفع صعودًا، فقد يكون السوق يُظهر قبولًا صعوديًا قويًا. إذا هبط السعر داخل الـ FVG، سأراقب ما إذا كان المشترون سيدافعون عن المنطقة. تصحيح منضبط داخل الـ FVG يتبعه رفض صعودي يمكن أن يدعم سيناريو الاستمرار. لكن إذا تم ملء الـ FVG بالكامل واستمر السعر أسفلها مع شموع هابطة قوية، فسيضعف الزخم الصاعد قصير المدى. لذلك أرى الـ FVG كمنطقة تفاعل تحتاج إلى تأكيد، لا إشارة شراء تلقائية.

6. السعر الحالي — 1.15429 ومنطقة القرار الفورية

يُظهر الرسم السعر CURRENT PRICE حول 1.15429، ما يضع السوق بالقرب من الحد العلوي للـ FVG وأسفل المقاومة المحددة تقريبًا عند 1.15437. هذه نقطة حرجة لأن المسافة بين السعر الحالي والمقاومة محدودة. من وجهة نظري، الشراء مباشرة أسفل المقاومة يحمل مخاطرة أكبر من الشراء بعد اختراق مؤكد وإعادة اختبار. لقد تعافى السعر بالفعل بشكل ملحوظ من القاع التأرجحي، لذا يجب على المتداولين توخي الحذر من افتراض أن السوق سيستمر صعودًا دون توقف. إذا تمكن المشترون من دفع السعر فوق 1.15437 والحفاظ على القبول فوق هذا المستوى، يمكن أن يكتسب الهيكل الصاعد قوة إضافية. إذا اختبر السعر 1.15437 مرارًا لكنه فشل في الإغلاق فوقه، فقد يشير ذلك إلى أن البائعين يدافعون عن المقاومة. لذلك سأركز بشكل كبير على إغلاقات الشموع واستمراريتها بدلًا من التفاعل مع ذيل واحد فقط. السعر الحالي يجلس فعليًا على الحدود بين الـ FVG ومنطقة المقاومة، ما يجعل رد الفعل السعري التالي مهمًا بشكل خاص.

7. المقاومة — 1.15437 كمستوى الاختراق الصاعد الرئيسي

الخط الأفقي الأحمر المسمى RESISTANCE يقع حول 1.15437. هذا هو العائق الفوري الأوضح أمام السيناريو الصاعد. في وقت سابق على الرسم، وصل السعر إلى المنطقة الأعلى حول 1.15457 وكون القمة التأرجحية (Swing High) المحددة، وبعدها دفع البائعون السعر هبوطًا بقوة. هذا التاريخ يجعل المنطقة العلوية مهمة لأن البائعين أظهروا بالفعل قدرتهم على التفاعل هناك. إذا اقترب السعر من 1.15437 وتعرض للرفض مجددًا، يصبح التصحيح نحو الـ FVG أو مناطق الدعم الأدنى أكثر منطقية. إذا كسر السعر بدلًا من ذلك مستوى 1.15437 بزخم قوي وأغلق فوقه، سأبحث عن تأكيد أن الاختراق حقيقي بدلًا من افتراض الاستمرار مباشرة. يمكن أن يصبح إعادة اختبار 1.15437 من الأعلى مهمًا بشكل خاص لأنه سيختبر ما إذا كانت المقاومة السابقة قد تحولت إلى دعم. بالنسبة لي، مستوى المقاومة هو مفتاح الفصل بين التعافي الصاعد الحالي ومرحلة استمرار أقوى محتملة.

8. منطقة العرض الهابطة — منطقة عرض رئيسية فوق السعر

المنطقة الحمراء المظللة المسمّاة BEARISH ORDER BLOCK تمتد تقريبًا من منطقة 1.15442 نحو 1.15457 وأعلى قليلًا. هذه منطقة عرض مهمة لأنها تقع فوق السعر الحالي وقريبة من القمة التأرجحية المحددة. يُظهر الرسم أن السعر دخل هذه المنطقة سابقًا ثم شهد رد فعل هابطًا قويًا. هذا يجعل منطقة العرض الهابطة مهمة لفهم المكان الذي قد ينشط فيه البائعون مجددًا. إذا كسر EUR/USD فوق مقاومة 1.15437 لكنه دخل هذه المنطقة، فلن أعتبر الاختراق ناجحًا تلقائيًا. بدلًا من ذلك، سأراقب ما إذا كان السعر قادرًا على الاستقرار داخل المنطقة وفوقها. رفض قوي من منطقة العرض الهابطة قد ينتج عنه تصحيح نحو الـ FVG أو منطقة الـ BOS السابقة. في المقابل، إذا تحرك السعر عبر كامل منطقة العرض الهابطة مع شموع صاعدة قوية، فسيشير ذلك إلى أن البائعين فقدوا السيطرة على منطقة العرض السابقة. في تحليلي، هذه المنطقة الحمراء هي العائق العلوي الرئيسي الذي يجب احترامه قبل توقع امتداد صعودي أكبر.

9. القمة التأرجحية — ضغط بيعي سابق

القمة التأرجحية (Swing High) قرب 1.15472 تمثل أعلى نقطة هيكلية ظاهرة على مخططك وهي مهمة للغاية للتفسير اليومي الأوسع. وصل السعر إلى هذا المستوى ثم شهد حركة هابطة قوية، ما يُظهر أن البائعين تمكنوا من السيطرة بعد تكوّن القمة. وبما أن هذه القمة التأرجحية لا تزال فوق المقاومة الحالية ومنطقة العرض الهابطة، يمكن أن تعمل كمنطقة سيولة ورد فعل رئيسية. إذا كسر السعر في النهاية منطقة العرض الهابطة، ستصبح القمة التأرجحية حول 1.15472 هدفًا مهمًا ومرجع مقاومة. لكن حتى يحدث ذلك، سأتعامل معها كمنطقة يمكن أن يعود فيها البائعون. العلاقة بين القمة التأرجحية والسعر الحالي مفيدة أيضًا لأنها تُظهر أن السوق لم يزل بعد الضغط البيعي السابق بالكامل. اختراق مستدام فوق القمة التأرجحية سيمثل تطورًا هيكليًا أقوى بكثير من مجرد كسر 1.15437.

10. الاتجاه الصاعد — دليل على زخم صعودي قصير المدى

السهم الأخضر UPTREND على مخططك يسلط الضوء بشكل صحيح على التعافي الذي تطور بعد القاع التأرجحي. تحرك السعر من المنطقة المنخفضة نحو الـ BOS، ثم استمر صعودًا باتجاه الـ FVG والسعر الحالي. هذا التسلسل يشير إلى تحسن الزخم الشرائي قصير المدى. النقطة المهمة، مع ذلك، هي أن الاتجاه الصاعد لا يعني أن السعر يجب أن يتحرك صعودًا بشكل مستمر. الأسواق الصاعدة الصحية غالبًا ما تُكوّن تصحيحات، وتتحرك عرضيًا، وتعيد اختبار مستويات هيكلية سابقة قبل الاستمرار. لذلك سأميز بين الهيكل الصاعد الحالي وبين احتمال حدوث تصحيح هابط مؤقت. ما دامت القيعان الأعلى قائمة ومنطقة الـ BOS صامدة، تظل القراءة الصاعدة قصيرة المدى صالحة. إذا بدأ السوق في تكوين قمم أدنى وقيعان أدنى أسفل مستويات هيكلية مهمة، فسيكون من الضروري إعادة النظر في الاتجاه. شخصيًا، سأنتظر سلوك السعر حول المقاومة والـ FVG قبل أن أصبح أكثر ثقة بشأن الحركة الاتجاهية التالية.

11. السيناريو الصاعد — اختراق فوق المقاومة

أقوى سيناريو صاعد من مخططك سيكون اختراقًا حاسمًا فوق مقاومة 1.15437، يتبعه قبول واستقرار فوق هذا المستوى. في هذا السيناريو، سأرغب في رؤية إغلاق شمعة صاعدة قوية فوق المقاومة بدلًا من مجرد ذيل مؤقت. بعد الاختراق، يمكن أن يوفر إعادة اختبار منطقة 1.15437 تأكيدًا إضافيًا إذا دافع المشترون عنها كدعم جديد. إذا حدث ذلك، قد يتحرك السوق نحو منطقة العرض الهابطة حول 1.15442–1.15457. فوق تلك المنطقة، تصبح القمة التأرجحية المحددة حول 1.15472 المرجع الهيكلي الرئيسي التالي. لن أطارد الاختراق بشكل أعمى لأن مخططات M5 يمكن أن تنتج اختراقات كاذبة بسرعة كبيرة. بدلًا من ذلك، سأبحث عن الزخم، وإغلاقات الشموع، وإعادة اختبار ناجحة. إذا أظهر المشترون قوة مستدامة فوق المقاومة، سيحصل الهيكل الصاعد الحالي على تأكيد أقوى.

12. السيناريو الهابط — رفض من المقاومة أو منطقة العرض الهابطة

يبدأ السيناريو الهابط إذا فشل السعر مرارًا حول مقاومة 1.15437 أو دخل منطقة العرض الهابطة وأظهر رفضًا قويًا. في هذه الحالة، يمكن أن يدفع البائعون السعر مجددًا نحو الـ FVG حول 1.15410–1.15429. إذا فشلت الـ FVG في الصمود، ستكون المنطقة الهيكلية المهمة التالية حول الـ BOS قرب 1.15382. الكسر أسفل الـ BOS قد يشير إلى أن الهيكل الصاعد قصير المدى يفقد قوته. من هناك، يمكن أن يتحرك السعر نحو منطقة الطلب الأدنى وفي النهاية نحو منطقة الطلب الصاعدة حول 1.15348–1.15355. سأولي اهتمامًا خاصًا لسرعة الهبوط. التصحيح البطيء قد يمثل مجرد تراجع طبيعي داخل الاتجاه الصاعد، بينما الإزاحة الهابطة العدوانية عبر عدة مناطق ستوفر دليلًا أقوى بكثير على تغير هيكلي. لذلك لن أصف كل تراجع بأنه هابط؛ سأنتظر تأكيدًا هيكليًا.

13. السيولة ورد فعل السعر

يحتوي الرسم على عدة مناطق قد تتركز فيها السيولة، خصوصًا حول القمة التأرجحية، والمقاومة، والـ BOS، والقاع التأرجحي. يمكن أن تحتوي القمة التأرجحية السابقة حول 1.15472 على سيولة شراء فوق القمة الظاهرة، بينما يمكن أن يمثل القاع التأرجحي حول 1.15337 منطقة سيولة بيع مهمة أسفل الهيكل الأخير. أحيانًا يتحرك السعر نحو هذه المستويات الواضحة قبل أن يختار اتجاهه التالي. لهذا السبب سأتجنب اتخاذ قرار اتجاهي بناءً على شمعة واحدة فقط. إذا تحرك السعر لفترة وجيزة فوق المقاومة ثم عاد بسرعة أسفلها، فقد يمثل ذلك اختراقًا فاشلًا أو اصطياد سيولة. وبالمثل، إذا كسر السعر لفترة وجيزة قاعًا حديثًا ثم تعافى بسرعة، فقد يشير ذلك إلى أن البائعين لم يتمكنوا من الحفاظ على السيطرة. الجمع بين سلوك السيولة مع الـ FVG، ومناطق الـ Order Blocks، والـ BOS يعطي صورة أكثر اكتمالًا عن السوق.

14. ميولي التداولية وفقًا لهذا الرسم

استنادًا بشكل صارم إلى الهيكل الموضح في مخططك، ميولي الأساسية هي صعودية بحذر، لأن السوق كوّن قاعًا تأرجحيًا، تبعته حركة تعافٍ صاعدة، وأكد الـ BOS. تعليق UPTREND يدعم أيضًا هذا التفسير. ومع ذلك، سأصف الميل بأنه حذر وليس صعوديًا بقوة، لأن السعر الحالي بالفعل قريب من المقاومة ومنطقة العرض الهابطة. أفضل الحصول على تأكيد بدلًا من توقع الاختراق مسبقًا. إذا كسر السعر واستقر فوق 1.15437، سيصبح السيناريو الصاعد أقوى. إذا رفض السعر هناك، سأترقب احتمال تصحيح نحو الـ FVG قبل تقرير ما إذا كان المشترون ما زالوا مسيطرين. شخصيًا، سأعطي وزنًا أكبر للهيكل المؤكد بدلًا من الافتراضات حول الاتجاه. الرسم صاعد، لكن السوق يقترب حاليًا من منطقة أظهر فيها البائعون قوة سابقًا.

15. الخلاصة النهائية والمستويات الرئيسية

بشكل عام، يُظهر الرسم البياني لـ EUR/USD على إطار M5 هيكل سوق صاعد مع اختبار مقاومة مهم قادم. القاع التأرجحي حول 1.15337 يوفر أساس التعافي، ومنطقة الطلب الصاعدة حول 1.15348–1.15355 تمثل منطقة طلب رئيسية، والـ BOS حول 1.15382 يؤكد أن المشترين نجحوا في تغيير الهيكل قصير المدى. الـ FVG حول 1.15410–1.15429 هي منطقة خلل مهمة، بينما السعر الحالي حول 1.15429 يقترب من المقاومة قرب 1.15437. فوق المقاومة تقع منطقة العرض الهابطة حول 1.15442–1.15457، تليها القمة التأرجحية قرب 1.15472. في رأيي، أنظف تأكيد صعودي سيكون اختراقًا قويًا فوق 1.15437 يتبعه إعادة اختبار ناجحة. أما إشارة التحذير الرئيسية للسيناريو الهابط فستكون رفضًا قويًا من المقاومة أو منطقة العرض الهابطة يتبعه كسر هابط عبر الـ FVG وفي النهاية عبر الـ BOS. لذلك سأتعامل مع السوق الحالي كمنطقة قرار بدلًا من الدخول الأعمى في أي اتجاه. الهيكل حاليًا يميل لصالح المشترين، لكن التأكيد حول المقاومة المحددة ضروري. على إطار M5، يمكن أن تكون التقلبات والاختراقات الكاذبة كبيرة، لذا فإن إدارة المخاطر بشكل صحيح والانتظار لتأكيد الشموع أمران مهمان للغاية. هذا التحليل مبني فقط على الرسم الذي قدمته ويجب التعامل معه كتفسير فني لا كتنبؤ مضمون بحركة السعر المستقبلية.

سلوك سعر eurusd:

نحن الآن نقوم بدراسة وتقييم سلوك سعر زوج اليورو/الدولار الأمريكي eur/usd. تعافى الزوج من حدّه السفلي ويتداول حالياً في شكل مثلث. مع بداية الساعة، أدّت زيادة التذبذب بعد إغلاق سوق الأسهم الأوروبية وانتهاء معاملات اليوم إلى ظهور دفعة صعودية. من المتوقع أن تجلب الجلسة الأوروبية غداً أخباراً مهمة. لا يزال نطاق التداول المحدد بين 1.15401 و 1.15001-1.15001. التوقعات الهبوطية لاختراق هابط تُضعفها قوة منطقة الدعم عند 1.15001-65. قد تؤدي أخبار التضخم في الولايات المتحدة إلى زيادة النشاط غداً بعد التحركات الهادئة اليوم. تُثار مخاوف بشأن دقة أرقام التضخم القادمة، إذ يبدو أن الفيدرالي حريص على الإبقاء على سعر الفائدة الحالي طوال العام، وهو ما يتطلب تراجعاً في التضخم.

وبما أنه لا يبدو أن هناك مساحة كبيرة للتطور الصعودي، فينبغي أخذ استراتيجيات التداول ضمن النطاق بين 1.15401 و 1.15001 حتى الغد بعين الاعتبار. على الرغم من التلميحات اللفظية من أعضاء الفيدرالي، أنهى زوج اليورو/الدولار حركة السعر الأسبوع الماضي داخل نطاق محدد بين 1.15001 و 1.15651 دون حركة ملحوظة. أبرزت تعليقات باول الأخيرة أهمية بيانات التضخم على مستوى الولايات، والتي ينتظرها السوق الآن. هناك نتيجتان محتملتان قبل صدور البيانات: إما رد فعل سريع على الأرقام فور نشرها، أو مرحلة تحضيرية تسبق حركة كبيرة، ما يشير إلى حركة أولية معاكسة في eurusd يتبعها تماسك داخل النطاق لجمع السيولة. 1.15651-1.15901 هي المنطقة العلوية، و 1.16101-1.16451 تقع أعلاها. ومع ذلك، فإن منطقة المقاومة بين 1.16701 و 1.17351 جديرة بالاهتمام أيضاً؛ فهي ما زالت مهمة، ومحددة بوضوح، وتوفر كل الاحتمالات.

حالياً على زوج العملات eurusd وعلى الإطار الزمني h1 أ рассматри النظر في صفقات شراء داخل اليوم من مستوى الدعم الأول 1.1530 ومن المستوى الثاني 1.1510، والهدف منها можно рассмотреть доход до 1.1570، ويمكن إخفاء وقف الخسارة خلف 1.1490. مستويات فيبوناتشي تُظهر عمق تصحيح الأداة. وبحسب مستويات فيبوناتشي فإن مستويات التصحيح 50.0 و 61.8 تعمل بشكل أفضل. وللاتخاذ القرار النهائي سننظر في إطار زمني أصغر. مع ذلك، على إطار m15 يمكن рассмотреть بيعاً ضمن التصحيح بهدف صغير عند 1.1520. الوقف عند 1.1550. ومن مستوى 1.1520 يمكن рассмотреть الشراء.

تحليل eurusd على إطار 15 دقيقة:

مرحباً بالجميع! مؤشر cpi يُعد مؤشراً حاسماً على التغيرات في التضخم وسلوك المستهلك في منطقة اليورو. بسبب البيانات غير المتسقة، استغرق زوج eur/usd بعض الوقت ليتفاعل. نستخدم خيار نمو الزوج بدلاً من تتبع تطور الحدث على الرسم البياني اليومي. في حالتي، سأفكر في سيناريو الصعود قبل اتخاذ هذا القرار إذا اخترق السعر خط السحابة لليوم عند (1.15364). نحتاج الآن إلى تجاوز مستوى موراي مرة أخرى [3/7] - 1.16514 حتى نتمكن من الوصول إلى هدفنا التالي. لماذا عدت إلى هنا؟ لماذا تعود؟ حتى الآن كانت هناك أربع محاولات اختراق، لكنها جميعاً كانت على شكل ذيول شموع، وفقاً للرسم البياني اليومي أدناه. قد نشهد بداية موجة صعود طويلة الأمد إذا اخترق السعر بثبات مستوى 1.16564.

السيناريو الأخير ممتاز، لكنه ما زال يجب اعتباره بديلاً محتملاً للوضع الحالي. هذا ما أحاول توضيحه. نطاق عملنا لم يتغير، وما زلنا نتحرك في الاتجاهين كما كنا دائماً. وفقاً لمقاييسي، لا يوجد متداولون حالياً، وأتساءل إن كانت المؤشرات تفضل اتجاهاً معيناً. بالإضافة إلى ذلك، ما زلنا نعمل في إطار طلب على الدولار، وهو ليس مماثلاً لطلب على اليورو. وبما أن معدل التضخم في منطقة اليورو لم يتغير كثيراً، فقد بقي الزوج دون تغيير يُذكر. ما زلت على نفس الموقف هنا. كما يقول المتداولون، ما زلت على الهامش، غير متأكد إلى أين سيتجه السعر. سأحتاج لرؤية كسر وهمي بالقرب من 1.16314 قبل أن أقرر الشراء أو البيع.

Eurusd، m30: اندفاع صاعد пробил диапазон — إعادة اختبار واستمرار؟
اليورو أعطى اندفاعاً قوياً: خلال شمعتين تم اختراق 1.15480 و 1.15522، مع الوصول إلى 1.1562، حالياً السعر ثابت عند 1.1553. النطاق تم اختراقه صعوداً، والـ ma ينعطف إلى الأعلى.
الاندفاع مؤكد بالزخم: Macd فوق خط الإشارة، والهيستوغرام في نمو، و kst ينعطف صعوداً. لكن cci قفز إلى 230 — تشبع شرائي حاد. عادة بعد مثل هذا الحركة يأتي إعادة اختبار لمستوى الاختراق.
مناطق الدعم: 1.15522–1.15480 (منطقة الاختراق)، ثم 1.15314. مناطق المقاومة: 1.15651، ثم المستوى المحوري 1.15724 على h1.
لا أطارد الشموع الخضراء: الشراء من إعادة اختبار 1.1548–1.1552 مع وقف أسفل 1.1540 أو بالاختراق فوق 1.1565 باتجاه 1.1572. البيع — فقط إذا تلاشى الاندفاع تماماً تحت 1.1548.
الخلاصة القصيرة: اليورو اخترق صعوداً بنمط اندفاعي نطاقاً استمر عدة أيام (1.15480/1.15522)، الزخم صاعد (انعطاف macd/kst للأعلى)، لكن cci قرب 230 في حالة تشبع شرائي قصوى — ننتظر إعادة اختبار منطقة الاختراق. الشراء من 1.1548–1.1552 أو من اختراق 1.1565 بهدف 1.1572؛ إلغاء السيناريو — فقط عند العودة تحت 1.1548.

تحليل زوج EURUSD على إطار H4:

سعر السوق يرتفع الآن على إطار الأربع ساعات لزوج EUR/USD، ويتحرك بين مستوى المقاومة 1.15360 ومستوى الدعم 1.14710. انعكس السعر من المتوسط المتحرك البسيط لـ 50 يومًا، مع شمعة رفض تعمل كمقاومة. سيعود السعر إلى الدعم عند 1.14510 إذا تمكن من تجاوز هذا المستوى من المقاومة. ومع ذلك، إذا لم يخترق أعلى الشمعة، فمن المحتمل أن يكسر أسفلها. قد يصل السعر إلى 1.15010، وهو مستوى المقاومة التالي قبل أن ينهار السوق، إذا كانت هذه القراءة صحيحة. بالمقارنة مع مؤشر RSI، يظهر مؤشر RSI على مخطط RSI إشارة عند أو فوق مستوى 30 فوق المتوسط المتحرك البسيط لـ 200 يوم. إذا لم يتجاوز السعر هذا المتوسط المتحرك، فقد يؤدي ذلك إلى حركة نحو مستوى المقاومة التالي. يوجد حاليًا سعر سوق متذبذب على إطار الساعة H1 لزوج EUR/USD. يمكننا توقع أسعار أعلى مع تحرك السعر نحو المقاومة عند 1.14550 بعد خروجه من مثلث God. إذا كسر من الأسفل، يعود السعر إلى الدعم عند 1.14850. قد يهبط تحت مستوى 70 خلال الأيام القادمة، وفقًا لمؤشر RSI. ومع ذلك، قد لا يكون المثلث قادرًا على التنبؤ بالحركة التالية في الأيام المقبلة. إذا حدث ذلك، فقد يؤدي إلى تكوّن مستويات دعم جديدة.

• يوضح الرسم البياني أدناه المؤشرات المختلفة المستخدمة:
• يشير اللون الأخضر في هذا الرسم البياني إلى المتوسط المتحرك البسيط لـ 50 يومًا:
• باستخدام المتوسط المتحرك البسيط لـ 100 يوم كمثال، يظهر باللون الأزرق كما يلي:
• يبدو المتوسط المتحرك لـ 200 يوم باللون الأحمر كما ترى أدناه:
• هذا هو مؤشر RSI لفترة 14 يومًا:
• إعدادات حجم المؤشر الافتراضية هي كما يلي:

تحليل EURUSD على مدار 24 ساعة:

سيتم تأكيد عودة الاتجاه الصاعد عندما يخترق سعر EUR/USD جسر Horizons الجديد عند 1.15395، متجهًا لاختبار متوسط الحركة البسيط لـ 200 يوم. قد يؤدي استمرار الصعود إلى تحرك حاد للأسعار حول 1.18895. كما نرى، فإن عودة السعر أعلى مستوى تصحيح فيبوناتشي 38.3% عند 1.14995 يمكن أن تزيل العائق الفوري، في حين أن تقاربًا هبوطيًا قد يؤدي مرارًا إلى رفض دعم 1.11395. في هذه الحالة، دعمت معدلات التضخم الأعلى نطاق هبوط أقل عند 1.12095؛ ومن ثم فإن التعافي سيشير إلى تصحيح انعكاسي طويل الأجل عند 1.16845. وقد تشكل نموذج قمم وقيعان واضح داخل القناة الهابطة لمتوسطات الحركة البسيطة لـ 25 و50 يومًا عند 1.14395، مما يشير إلى أن الانحراف الهبوطي الأخير عن سحابة المؤشرات المتذبذبة قصيرة الأجل يفقد زخمه. بالإضافة إلى ذلك، تُظهر مؤشرات الزخم هيمنة القوى الشرائية (الصعودية). على وجه الخصوص، تجاوز مؤشر RSI مستوى الحياد 50 واندفع إلى منطقة التشبع الشرائي، بينما يتداول MACD فوق خط الإشارة الأحمر في منتصف النطاق، ويمنح الأسعار زخمًا إيجابيًا نحو الشمال.

من ناحية أخرى، قد يواجه السعر متوسط الحركة لـ 20 يومًا عند 1.16595 إذا زاد ضغط الشراء واخترق السعر المقاومة الأولية بشكل ملحوظ. بعد تجاوز هذا الحاجز، يمكن للثيران استهداف مستوى المقاومة الفورية التالي أعلى مستوى تصحيح فيبوناتشي 50% عند 1.19895. سيؤدي الارتداد من حاجز التشبع البيعي إلى إغلاق الأسعار فوق نقطة المحور السعرية 1.14395 على الإطار الزمني لأربع ساعات، بينما سيتفاعل المشترون مع إغلاق الشمعة الأخيرة وتكوّن نموذج إسفين مثلثي صاعد. في هذه الحالة، قد يرتفع السعر فوق القاع المحايد للقناة الصاعدة حول 1.16295 إذا قام غالبية المشترين بجني الأرباح وحدث ارتداد تصحيحي. على الجانب الهابط، انتظر مستوى دعم جديد لتأكيد كسر مستوى 1.11955 قبل كسر نقطة المحور للإغلاق الساعي عند 1.11265 إذا دافع البائعون عن القاعدة الهبوطية، وتجمعوا أسفل 1.12395، وكسروا المزيد من المستويات الوهمية. ومع ذلك، فإن حركة سلبية ستدفع السعر لاختبار متوسط الحركة البسيط لـ 200 يوم عند 1.15365. وقد تكتسب الزوج، الذي يُنظر إليه كمؤشر نفسي حاسم، أهمية خاصة أسفل هذا القاع. وقد يصبح مستوى تصحيح فيبوناتشي 61.3% عند 1.16495 متاحًا للتداول الأسبوع المقبل إذا حدث اختراق للأخير.

تحليل السوق والرؤى:

حافظت التداولات الأخيرة على الزوج حول منطقة 1.15، مع محاولة المشترين الدفاع عن هيكل التعافي الأوسع، لكنهم يواجهون تجدد الطلب على الدولار مع تصاعد التوترات الجيوسياسية. تشير تقارير رويترز إلى أن الدولار تعزز بشكل طفيف مع بحث المستثمرين عن الأصول الآمنة وسط تجدد التوترات حول إيران ومضيق هرمز، بينما تنتظر الأسواق بيانات التضخم الأمريكية للحصول على إشارات حول الخطوة التالية للسياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي. لذلك يبقى الانحياز قصير الأجل صعودياً بشكل طفيف لـ EUR/USD فوق 1.1500، رغم أن السوق ما زال شديد الارتباط بالأحداث ومعرضاً لانعكاسات حادة.

التحليل الأساسي:

يدخل اليورو الجلسة الأخيرة في ظل خلفية أساسية معقدة. حافظ البنك المركزي الأوروبي على موقف حذر يعتمد على البيانات بعد رفع أسعار الفائدة الرئيسية في يونيو. رفع الـ ECB سعر تسهيلات الإيداع إلى 2.25%، وسعر إعادة التمويل الرئيسي إلى 2.40%، وسعر الإقراض الهامشي إلى 2.65%، مشيراً إلى مخاطر تضخمية أقوى ناجمة عن ارتفاع أسعار الطاقة. في اجتماعه لشهر يوليو، أبقى الـ ECB هذه الأسعار دون تغيير وأكد أن حالة عدم اليقين المحيطة بأسعار الطاقة والآثار الاقتصادية للصراع في الشرق الأوسط ما زالت مرتفعة بشكل غير معتاد. هذا يخلق بيئة سياسة نقدية غير اعتيادية لليورو. من جهة، يمكن أن تبقي تكاليف الطاقة المرتفعة التضخم فوق الهدف وتثبط وتيرة التيسير النقدي السريع. ومن جهة أخرى، يمكن للطاقة المكلفة أن تضعف القوة الشرائية للأسر، وتقلل القدرة التنافسية الصناعية وتضر بالنمو الاقتصادي. بلغ التضخم في منطقة اليورو 2.8% في يونيو، انخفاضاً من 3.2% في مايو، لكن تضخم الطاقة ظل مرتفعاً بشكل خاص عند 8.7%، بينما بلغ تضخم الخدمات 3.2%. مزيج تباطؤ التضخم الرئيسي واستمرار ضغوط الطاقة يترك للبنك المركزي الأوروبي مساحة محدودة للإشارة إلى تحول حاد في السياسة. النمو يمثل مصدر قلق آخر. أظهر اقتصاد منطقة اليورو قدراً من الصمود، لكن قطاع التصنيع والطلب الخارجي ما زالا حساسين لظروف التجارة العالمية، وتكاليف الطاقة، والاضطرابات الجيوسياسية. مع ذلك، يمكن لتدفقات رؤوس الأموال أن تدعم اليورو عندما يفضل المستثمرون الأصول الأوروبية أو يتوقعون بقاء معدلات الـ ECB مرتفعة لفترة أطول. بالنسبة لـ EUR/USD، السؤال الرئيسي هو ما إذا كان الموقف الأكثر تقييداً نسبياً للـ ECB يمكنه تعويض ميزة الملاذ الآمن التقليدية للدولار. في الوقت الحالي، الإجابة غير واضحة، ما يترك اليورو مدعوماً أساسياً لكنه معرض للضعف كلما تدهورت شهية المخاطرة عالمياً.

يبقى الدولار الأمريكي أقوى عامل توازن أساسي في المقابل. أبقى الاحتياطي الفيدرالي نطاق هدف سعر الفائدة الفيدرالية عند 3.50%-3.75% في اجتماعه بتاريخ 29 يوليو، مع تصريح صانعي السياسة بأن النشاط الاقتصادي يتوسع بوتيرة قوية وأن التضخم ما زال مرتفعاً مقارنة بهدف 2%. عارض ثلاثة من أعضاء الـ FOMC القرار لصالح زيادة بمقدار 25 نقطة أساس، ما يوضح أن اللجنة ما زالت تضم جناحاً متشدداً ذا وزن. كما وصف تقرير السياسة النقدية لشهر يوليو الصادر عن الفيدرالي الاقتصاد الأمريكي بأنه يتوسع بوتيرة قوية، مع الإشارة إلى أن التضخم ما زال فوق الهدف وأن حالة عدم اليقين ازدادت بسبب الصراع في الشرق الأوسط. لكن التطورات الأخيرة في سوق العمل عقدت التوقعات. بيانات التوظيف الأضعف قللت الثقة في مزيد من التشديد، ما يجعل أرقام التضخم الأخيرة ذات أهمية خاصة لتوقعات أسعار الفائدة المستقبلية. تشير رويترز إلى أن الأسواق تركز بشكل كبير على التضخم الأمريكي لأنه قد يؤثر في قرار الفيدرالي في سبتمبر، بينما يحصل الدولار على دعم إضافي من تدفقات الملاذ الآمن المرتبطة بالتوترات حول إيران والخليج. نتيجة تضخم أمريكي أعلى من المتوقع سترجح على الأرجح ارتفاع عوائد الخزانة، وتقليل توقعات التيسير النقدي، وتقوية الدولار أمام اليورو. أما نتيجة أضعف فستؤدي إلى العكس، وقد تشجع المتداولين على زيادة توقعاتهم لتيسير الفيدرالي ودفع EUR/USD إلى الأعلى. كما ستكون أسعار المنتجين الأمريكية، ومبيعات التجزئة، ومزيد من مؤشرات سوق العمل مهمة بعد بيانات الـ CPI لأن المستثمرين بحاجة لتحديد ما إذا كان التضخم مستمراً أم مؤقتاً. جيوسياسياً، أي تصعيد حول طرق نقل الطاقة يمكن أن يزيد في الوقت نفسه من الطلب على الدولار كملاذ آمن ويرفع مخاطر التضخم في أوروبا، ما يجعل اليورو حساساً بشكل خاص لأسعار النفط والغاز. لذلك يبقى التوازن الأساسي قريباً من الحياد، مع احتفاظ الدولار بأفضلية دفاعية طفيفة بفضل علاوة العائد ومكانته كملاذ آمن.

التحليل الفني على إطار D1 – هيكل حركة السعر اليومية لـ EUR/USD والمستويات الرئيسية

يُظهر الرسم البياني اليومي لـ EUR/USD سوقاً يحاول الاستقرار فوق المستوى النفسي المهم 1.1500. عند 1.1543، تمكن المشترون من إبقاء الزوج فوق هذا المحور، لكن الزخم الصعودي لم ينتج بعد اختراقاً حاسماً. تقع منطقة المقاومة الفورية حول 1.1570-1.1600. إغلاق يومي فوق 1.1600 سيقدم تأكيداً أقوى على أن التعافي يتطور إلى حركة صعودية أوسع، وقد يفتح الطريق نحو 1.1650 تليها 1.1700. تمثل منطقة 1.1650 الهدف الصعودي المهم التالي لأنها ستؤكد أن المشترين ينجحون في تمديد سلسلة القمم الأعلى. عندها سيصبح التحرك نحو 1.1700 أكثر واقعية إذا ظلت شهية المخاطرة العالمية داعمة وتراجعت العوائد الأمريكية. على الجانب الهابط، يشكل مستوى 1.1500 أول دعم رئيسي، يليه 1.1450 و1.1400. إغلاق يومي دون 1.1450 سيضعف الهيكل الصعودي الحالي ويزيد احتمال تصحيح أعمق باتجاه 1.1400. كسر مستدام أسفل 1.1400 سيحول الهيكل متوسط الأجل إلى منطقة محايدة إلى هابطة. لذلك تُعد حركة السعر حول 1.1500 حاسمة. الشموع الصعودية ذات الذيول السفلية الطويلة في هذه المنطقة ستُظهر أن المشترين يواصلون الدفاع عن الدعم، بينما ستشير الظلال العلوية المتكررة حول 1.1570-1.1600 إلى أن البائعين يمتصون الطلب. شمعة ابتلاعية صعودية فوق 1.1570 ستعزز سيناريو الاختراق، بينما تشكيل ابتلاعي هابط قرب 1.1600 سيزيد خطر الانعكاس. يظل الهيكل قصير الأجل المهيمن بنبرة إيجابية حذرة طالما أن 1.1500 صامد.


توفر صورة المؤشرات تأكيداً إضافياً لكنها تحذر أيضاً من أن EUR/USD يقترب من منطقة قرار. يُفسر مؤشر القوة النسبية بشكل أفضل عبر مستوى 50: البقاء فوق 50 يشير إلى أن الزخم الصعودي ما زال مسيطراً، بينما الهبوط دون 50 يوحي بأن البائعين يستعيدون السيطرة. اقتراب RSI من 70 لا يعني تلقائياً أن الزوج يجب أن ينعكس، لكنه يزيد خطر جني الأرباح قرب المقاومة. يجب مراقبة MACD للحصول على تأكيد الدفعة الاتجاهية التالية. خط MACD الصاعد فوق خط الإشارة، مصحوباً باتساع المدرج الإيجابي، سيقوي الحالة الصعودية ويدعم التحرك عبر 1.1600. في المقابل، تقاطع هابط قرب المقاومة سيشير إلى أن التعافي يفقد زخمه. يُعد مؤشر Average True Range مهماً بشكل خاص لأن التقلب ازداد حول التطورات الجيوسياسية والبيانات الاقتصادية الأمريكية الرئيسية. ارتفاع ATR سيشير إلى أن على المتداولين توقع نطاقات يومية أوسع ومزيد من الاختراقات الوهمية داخل اليوم، بينما انخفاض ATR سيوحي باستمرار مرحلة التماسك. تظل المتوسطات المتحركة من أكثر مرشحات الاتجاه فاعلية. إذا بقي السعر فوق متوسطَي 20 يوماً و50 يوماً وظل المتوسط الأقصر فوق الأطول، يحتفظ الاتجاه اليومي بهيكل صعودي. تحرك حاسم دون كلا المتوسطين سيضعف الاتجاه ويحول الانتباه نحو 1.1400. لذلك يفضل التكوين الفني الحالي المشترين فوق 1.1500، لكن السوق يحتاج إلى اختراق مستدام فوق 1.1600 قبل أن تصبح الحالة الصعودية أقوى بشكل ملموس. من منظور التوقعات الفنية للفوركس، أفضل تأكيد سيكون إغلاقاً يومياً فوق المقاومة مدعوماً بارتفاع RSI، وتقاطع MACD إيجابي، واتساع ATR. أما رفض السعر من 1.1600 يتبعه كسر دون 1.1500 فسيصب في مصلحة البائعين.

توقعات EUR/USD وانحياز التداول:

مستويات الدعم الرئيسية هي 1.1500 و1.1450 و1.1400، بينما مستويات المقاومة الرئيسية هي 1.1570 و1.1600 و1.1650 و1.1700. الاتجاه اليومي المهيمن صعودي فوق 1.1500، ومحايد بين 1.1450 و1.1600، وهابط دون 1.1400. ينبغي للمتداولين إعطاء الأولوية للإغلاقات اليومية بدلاً من الذروات والقيعان اللحظية حول صدور البيانات الاقتصادية المهمة. نتيجة تضخم أمريكي أضعف ستقوي السيناريو الصعودي لـ EUR/USD عبر خفض العوائد وإضعاف الدولار، بينما التضخم الأعلى سيفضل السيناريو الهابط. إجمالاً، تبقى توقعات EUR/USD إيجابية بحذر، لكن هناك حاجة لتأكيد فوق 1.1600 قبل التعامل مع التعافي كاختراق صعودي مستدام.

Eurusd.
نهاركم طيب. زوج اليورو/دولار اليوم قام بمحاولة لا بأس بها لتطوير مزاج صعودي، لكن لا يمكن القول حتى الآن إن هذه المحاولة كانت ناجحة. وفي الوقت نفسه، البيع في اللحظة الحالية تحت علامة استفهام كبيرة. على الرسم البياني للساعة، المؤشرات رسمت إشارة جديدة للشراء، رغم أنها لم تُفعّل هنا بعد. في الوقت ذاته، قناة بولينجر ما زالت تتوسع، وهذا يشير إلى احتمال استمرار الزخم الحالي صعوداً، والذي يمكن أن نتجه خلاله تقريباً إلى 1.1575-80 على المدى القصير. على الرسم البياني لأربع ساعات، المؤشرات لا تُظهر شيئاً محدداً، فهي تنظر في اتجاهات مختلفة، والزوج عاد مجدداً إلى المنطقة الصعودية لقناة بولينجر. لكن القناة نفسها، من خلال تضيقها، لا تؤكد كثيراً استمرار تطور المزاج الصعودي، وإن كانت لا تنفيه أيضاً. وبشكل عام، القناة هنا مبنية أفقياً، ما يشير إلى احتمال الحركة ضمن حدودها؛ الزوج ارتد من الحد العلوي، لذلك من المحتمل تماماً أن نتحرك نحو الحد السفلي، تقريباً 1.1510-15.